Racionalno i kompetentno korišćenje resursa i sredstava kompanije garantuje njen uspeh na tržištu. Analiza igra važnu ulogu radni kapital, u kojoj se nalaze problematična područja razvoja. Osim toga, pouzdana procjena vam omogućava da analizirate cjelokupnu politiku poduzeća, identificirate glavne greške i počnete otkrivati ​​rezerve za povećanje efikasnosti.

Promet obrtnih sredstava karakteriše poslovnu aktivnost preduzeća

O indikatoru

Indikatori profita, profitabilnosti i likvidnosti podliježu obaveznom obračunu. Važna uloga je data takvom indikatoru kao što je . O njegovoj izvodljivosti i potrebi za redovnim kalkulacijama govori se u svakom preduzeću, o čemu svedoči činjenica da ga za upotrebu preporučuje Ministarstvo finansija Rusije.

Bilješka: indikator se inače naziva brzina prometa robe i karakteriše veličinu obima prihoda od prodaje po vrijednosti prosječne cijene sredstava. Pokazuje koliko se profitabilno i efikasno koristi obrtni kapital, što vam omogućava da procenite ukupnu sliku ekonomske efikasnosti.

U praksi se koristi vrijednost perioda jedne revolucije. Pošto su oba važna, njihova značenja igraju važnu ulogu u aktivnostima bilo kog preduzeća.

od čega zavisi:

1. Industrija kompanije. Za industriju su predviđene određene vrijednosti, za građevinarstvo - druge, za računarski sektor - treće, a za trgovinu - četvrte. Ne uzima se u obzir opći pokazatelj smjera, već njegove posebne vrijednosti (na primjer, sezonalnost robe).
2. Ekonomske politike koje primjenjuje menadžment. Kvalifikacija i stepen pripremljenosti specijalista. Efikasnost donošenja komercijalnih i upravljačkih odluka.

Za svaki tip preduzeća utvrđuje se optimalna vrednost parametra.

Izračuni

Formule za proračune

Nema potrebe koristiti teške glomazne formule za proračune. U principu, postoji jedan način obračuna koji se može dešifrirati na sljedeći način: vrijednost indikatora jednaka je prihodu od prodaje podijeljenom s prosječnim stanjem za izvještajni period. Na drugi način, ova stanja se nazivaju zalihama.

Formula za koeficijent obrta obrtnog kapitala je sljedeća:

Brojilac prikazuje obim prodatih proizvoda u određenom periodu, a nazivnik prosječnu vrijednost stanja sredstava za isto vrijeme. Parametar pokazuje koliko se prometa u fondovima dogodilo u određenom periodu – kvartal, šest mjeseci, godina.

Vrijeme obrta se nalazi korištenjem sljedeće formule

Indikator karakteriše koliko dugo kompanija može vraćati svoja sredstva kao prihod. T parametar predstavlja broj dana (za godinu - 360, za mjesec - 30).

Primjer izračuna

Kako smo saznali, koeficijent obrta obrtnih sredstava karakteriše efikasnost njihovog korišćenja. Razmotrimo postupak obračuna i stepen njegovog značaja u svakom preduzeću.

Pročitajte također: Šta se desilo jedinstveni porez na imputirani prihod

Pretpostavimo da su tokom izvještajnog perioda od godinu dana proizvodi prodani u kvantitativnom obimu od 20 miliona rubalja. U prosjeku za godinu stanje inventar iznosio je 4 miliona rubalja.

U ovom slučaju, izračun će biti sljedeći

Dakle, pokazatelji obrta obrtnih sredstava su sledeći: uspevaju da završe 5 obrta svaka 72 dana. Za neke tipove preduzeća ovaj parametar je optimalan, međutim, za prodaju u malim preduzećima, koeficijent obrta bi trebao imati veću vrijednost.

Pronalaženje podataka za proračune

Postavlja se pitanje gdje pronaći indikatore koji su potrebni za izračunavanje podataka pomoću formule. Prije svega, glavni izvori indikatora su podaci finansijski izvještaji kompanije. Trebat će vam najvažniji dokument djelatnosti - bilans stanja, njegova primjena kao bilans uspjeha. Podaci se uzimaju za period koji se proučava.
Obim kvantitativno prodatih proizvoda je iznos prikazan na liniji 10 u Izvještaju - upravo ovaj dokument sadrži podatke o neto prihodu.

Za izračunavanje prosječne cijene obrtnih sredstava zbir troškova se dijeli na pola, odnosno uzima se indikator zaliha na početku godine (jednak je iznosu tehničkog zadatka na kraju prethodne godine). jedan), kao i na kraju perioda.

Formula za prosječnu cijenu obrtnog kapitala

Njihov iznos je podijeljen na pola. Postavlja se pitanje nalaženja podataka za obračun, a bilans stanja, šifra linije - 290, djeluje kao pouzdan izvor podataka.

Faktori koji utiču na indikator

Za svako preduzeće, na osnovu glavne delatnosti njegove delatnosti, postoji različit indikator. br specifično značenje, koji se smatrao univerzalnim i optimalnim za sve. Pravi šampioni u pogledu vrijednosti parametara su veleprodaja i maloprodaja zbog specifičnosti djelatnosti. Ali kompanije koje se bave kulturom i naukom imaju nešto drugačije pokazatelje, što je sasvim prirodno. Pravovremena analiza obrtnog kapitala omogućit će vam postizanje optimalnih rezultata u ovoj oblasti.

Na vrijednosti utiču:

• korištene sirovine;
• stope i količine;
• nivo kvalifikacije;
• Vrsta aktivnosti.
• vršenje analize indikatora.

Bilješka: Sam koeficijent prometa dovoljno govori. Ako parametar prelazi jedan, preduzeće se smatra potpuno profitabilnim. Ako je vrijednost veća od 1,36, to ukazuje na povećanu profitabilnost, stoga njegova politika radi što efikasnije i efikasnije.

Uprkos tome, pridaje se važnost mjerenju ovog pokazatelja ne pojedinačno, već u dinamici, kako bi se mogle uporediti vrijednosti. Radi jasnoće, računovođe i drugi zaposlenici koriste vizualne tabele koje im omogućavaju da obavljaju analitičke operacije s podacima i donose odluke za stabilizaciju situacije. Pozitivna dinamika ukazuje dobar razvoj kompanije.

Radni kapital je kolekcija Novac, unaprijedio za stvaranje obrtnog kapitala proizvodna sredstva i prometna sredstva koja osiguravaju kontinuitet kompanije.

Sastav i klasifikacija obrtnih sredstava

Revolving fondovi- to su sredstva koja svojom ekonomskom aktivnošću u potpunosti prenose svoju vrijednost na gotov proizvod, jednokratno sudjeluju, mijenjaju ili gube svoj prirodni materijalni oblik.

Obrtna proizvodna sredstva ulaze u proizvodnju u svom prirodnom obliku i u potpunosti se troše tokom procesa proizvodnje. Oni svoj trošak u potpunosti prenose na proizvod koji kreiraju.

Sredstva za opticaj vezano za opsluživanje procesa prometa robe. Oni ne učestvuju u formiranju vrednosti, već su njeni nosioci. Nakon završetka, proizvodnja gotovih proizvoda i njegove realizacije, troškovi obrtnih sredstava se refundiraju u sklopu (radovi, usluge). Time se stvara mogućnost sistematskog obnavljanja proizvodnog procesa, koji se odvija kroz kontinuirano kruženje sredstava preduzeća.

Struktura obrtnog kapitala- ovo je odnos između pojedinih elemenata obrtnog kapitala, izražen u procentima. Različitost u strukturama obrtnog kapitala preduzeća određena je mnogim faktorima, a posebno karakteristikama aktivnosti organizacije, uslovima poslovanja, snabdijevanjem i prodajom, lokacijom dobavljača i potrošača, te strukturom troškova proizvodnje.

Radna proizvodna sredstva uključuju:

• (sirovine, osnovni materijali i otkupljeni poluproizvodi, pomoćni materijali, gorivo, kontejneri, rezervni dijelovi i dr.);
• sa vijekom trajanja ne dužim od jedne godine ili vrijednošću ne većom od 100 puta (za budžetske organizacije— 50 puta) utvrđenu minimalnu zaradu mjesečno (potrošni materijal male vrijednosti i alat);
• nedovršena proizvodnja i samoproizvedeni poluproizvodi (predmeti rada koji su ušli u proces proizvodnje: materijali, dijelovi, komponente i proizvodi koji su u procesu obrade ili montaže, kao i poluproizvodi vlastite proizvodnje koji nisu u potpunosti dorađeni završeni proizvodnjom u pojedinim radionicama preduzeća i podležu daljoj preradi u drugim radionicama tog istog preduzeća);
• Budući troškovi(nematerijalni elementi obrtnog kapitala, uključujući troškove za pripremu i razvoj novih proizvoda koji se proizvode u datom periodu, ali se alociraju na proizvode budućeg perioda; na primjer, troškovi za projektovanje i razvoj tehnologije za nove vrste proizvodi, za preuređenje opreme).

Sredstva za opticaj

Sredstva za opticaj— sredstva preduzeća koja posluju u sferi prometa; sastavni deo obrtnih sredstava.

Sredstva cirkulacije uključuju:

• sredstva preduzeća uložena u zalihe gotovih proizvoda, isporučenu ali neplaćenu robu;
• sredstva u naseljima;
• gotovina u blagajni i na računima.

Količina obrtnih sredstava koja se koriste u proizvodnji determinisana je uglavnom trajanjem proizvodnih ciklusa za proizvodnju proizvoda, stepenom razvoja tehnologije, savršenstvom tehnologije i organizacijom rada. Količina tiražnih medija zavisi uglavnom od uslova prodaje proizvoda i nivoa organizacije sistema snabdevanja i marketinga.

Obrtni kapital je mobilniji dio.

U svakom Promet obrtnih sredstava prolazi kroz tri faze: monetarni, proizvodni i robni.

Da bi se obezbedio nesmetan proces u preduzeću, obrtna sredstva ili materijalne vrijednosti, čekaju svoju dalju industrijsku ili ličnu potrošnju. Zalihe su najmanje likvidna stavka među stavkama tekuće imovine. Koriste se sljedeće metode vrednovanja zaliha: za svaku jedinicu kupljene robe; po prosječnom trošku, posebno po ponderiranom prosječnom trošku, pokretnom prosjeku; po cijeni prvih kupovina; po cijeni najnovijih kupovina. Jedinica obračuna obrtnih sredstava kao zaliha je serija, homogena grupa i broj stavke.

U zavisnosti od namjene, zalihe se dijele na proizvodne i robne. U zavisnosti od funkcije upotrebe, zalihe mogu biti tekuće, pripremne, osiguravajuće ili garantne, sezonske i prenosne.

• Sigurnosne zalihe- rezerva sredstava namijenjena za nesmetano snabdijevanje proizvodnje i potrošnje u slučaju smanjenja zaliha u odnosu na obezbjeđene.
• Trenutne zalihe— zalihe sirovina, materijala i resursa za zadovoljavanje trenutnih potreba preduzeća.
• Pripremne zalihe- Zalihe zavisne od ciklusa su potrebne ako se sirovine trebaju podvrgnuti bilo kakvoj preradi.
• Prenosne dionice- dio neiskorištenih tekućih zaliha koji se prenose u naredni period.

Obrtni kapital se nalazi istovremeno u svim fazama iu svim oblicima proizvodnje, što obezbeđuje njegov kontinuitet i nesmetan rad preduzeća. Ritam, koherentnost i visoke performanse uvelike ovise o tome optimalne količine obrtnog kapitala(obrtna proizvodna sredstva i sredstva za promet). Zbog toga veliki značaj stiče proces racionalizacije obrtnih sredstava, koji se odnosi na tekuće finansijsko planiranje preduzeća. Racioniranje obrtnog kapitala je osnova racionalno korišćenje ekonomska sredstva kompanije. Sastoji se od razvijanja razumnih normi i standarda za njihovu potrošnju, neophodnih za stvaranje stalnih minimalnih rezervi i za nesmetan rad preduzeća.

Standard obrtnog kapitala utvrđuje minimalni procenjeni iznos koji je stalno potreban preduzeću za rad. Neispunjavanje standarda obrtnih sredstava može dovesti do smanjenja proizvodnje i neispunjavanja proizvodnog programa zbog prekida u proizvodnji i prodaji proizvoda.

Standardizovani obrtni kapital— veličina zaliha, nedovršena proizvodnja i stanja gotovih proizvoda u skladištima koje planira preduzeće. Norma zaliha obrtnih sredstava je vrijeme (dani) tokom kojeg se OBS nalazi na proizvodnom inventaru. Sastoji se od sledećih zaliha: transportne, pripremne, tekuće, osiguravajuće i tehnološke. Standard obrtnog kapitala je minimalni iznos obrtnog kapitala, uključujući gotovinu, neophodan preduzeću ili firmi za kreiranje ili održavanje zaliha prenosa i osiguranje kontinuiteta rada.

Izvori za formiranje obrtnih sredstava mogu biti dobit, krediti (bankarski i komercijalni, odnosno odloženo plaćanje), akcijski kapital, ulozi u kapitalu, budžetska sredstva, preraspodijeljena sredstva (osiguranje, vertikalne upravljačke strukture), obaveze prema dobavljačima itd.

Efikasnost korišćenja obrtnih sredstava utiče finansijski rezultati aktivnosti preduzeća. Prilikom njegove analize koriste se sledeći pokazatelji: raspoloživost sopstvenih obrtnih sredstava, odnos sopstvenih i pozajmljenih sredstava, solventnost preduzeća, njegova likvidnost, obrt obrtnih sredstava itd. uzastopnog prolaska sredstava kroz pojedine faze proizvodnje i prometa.

Razlikuju se sljedeći pokazatelji obrtnog kapitala:

• koeficijent obrta;
• trajanje jedne revolucije;
• faktor opterećenja obrtnog kapitala.

Koeficijent obrta sredstava(brzina obrta) karakteriše iznos prihoda od prodaje proizvoda po prosječnom trošku obrtnih sredstava. Trajanje jedne revolucije u danima jednak je količniku dijeljenja broja dana za analizirani period (30, 90, 360) sa prometom obrtnih sredstava. Recipročna stopa obrtaja pokazuje iznos predujmljenih obrtnih sredstava po 1 rublji. prihod od prodaje proizvoda. Ovaj koeficijent karakteriše stepen iskorišćenosti sredstava u opticaju i naziva se faktor opterećenja obrtnog kapitala. Što je manji faktor opterećenja obrtnog kapitala, to se efikasnije koristi obrtni kapital.

Osnovni cilj upravljanja imovinom preduzeća, uključujući obrtni kapital, je maksimiziranje dobiti na uloženi kapital uz obezbeđivanje stabilne i dovoljne solventnosti preduzeća. Da bi se obezbedila održiva solventnost, preduzeće uvek mora da ima određenu sumu novca na svom računu, koja se zapravo povlači iz opticaja za tekuća plaćanja. Dio sredstava treba plasirati u obliku visokolikvidnih sredstava. Važan zadatak u smislu upravljanja obrtnim kapitalom preduzeća, to je osiguranje optimalne ravnoteže između solventnosti i profitabilnosti održavanjem odgovarajuće veličine i strukture obrtnih sredstava. Takođe je neophodno održavati optimalan odnos sopstvenih i pozajmljenih obrtnih sredstava, jer od toga direktno zavisi finansijska stabilnost i nezavisnost preduzeća i mogućnost dobijanja novih kredita.

Analiza obrtnog kapitala (analiza poslovanja organizacije)

Radni kapital- to su sredstva koja su dala organizacija za održavanje kontinuiteta procesa proizvodnje i prometa i koja se vraćaju kao dio prihoda od prodaje proizvoda u istom u gotovini, odakle su započeli svoj pokret.

Za procjenu efikasnosti korištenja obrtnih sredstava koriste se indikatori obrtnog kapitala. Glavni su sljedeći:

• prosječno trajanje jednog okretaja u danima;
• broj (broj) ostvarenih obrtnih sredstava u određenom vremenskom periodu (godina, polugodište, kvartal), inače - koeficijent obrta;
• iznos zaposlenih obrtnih sredstava po 1 rublji prodati proizvodi(faktor iskorištenosti obrtnog kapitala).

Ako obrtna sredstva prođu kroz sve faze prometa, na primjer, za 50 dana, tada će prvi pokazatelj prometa (prosječno trajanje jednog prometa u danima) biti 50 dana. Ovaj pokazatelj približno karakterizira prosječno vrijeme koje prolazi od trenutka kupovine materijala do trenutka prodaje proizvoda napravljenih od ovih materijala. Ovaj indikator se može odrediti pomoću sljedeće formule:

• P je prosječno trajanje jednog okretaja u danima;
• CO - prosečan bilans obrtna sredstva za izvještajni period;
• P - promet proizvoda za ovaj period (umanjeni za porez na dodatu vrijednost i akcize);
• B je broj dana u izvještajnom periodu (u godini - 360, u kvartalu - 90, u mjesecu - 30).

Dakle, prosječno trajanje jednog prometa u danima izračunava se kao omjer prosječnog stanja obrtnih sredstava i jednodnevnog prometa od prodaje proizvoda.

Prosječno trajanje jednog prometa u danima može se izračunati i na drugi način, kao odnos broja kalendarskih dana u izvještajnom periodu i broja ostvarenih obrtnih sredstava u ovom periodu, tj. prema formuli: P = V/CHO, gdje je CHO broj ostvarenih obrtnih sredstava tokom izvještajnog perioda.

Drugi indikator prometa- broj ostvarenih obrtnih sredstava u izvještajnom periodu (koeficijent obrta) - može se dobiti i na dva načina:

• kao omjer prodaje proizvoda minus porez na dodatu vrijednost i akcize prema prosječnom stanju obrtnih sredstava, tj. prema formuli: NOR = R/SO;
• kao odnos broja dana u izvještajnom periodu i prosječnog trajanja jedne revolucije u danima, tj. prema formuli: NOR = W/P .

Treći pokazatelj prometa (iznos uposlenih obrtnih sredstava po 1 rublji prodatih proizvoda ili na drugi način - faktor opterećenja obrtnih sredstava) određuje se na jedan način kao omjer prosječnog stanja obrtnih sredstava i prometa od prodaje proizvoda za dati period, tj. prema formuli: CO/R.

Ova cifra je izražena u kopejkama. Daje ideju o tome koliko se kopejki obrtnog kapitala troši da bi se dobila svaka rublja prihoda od prodaje proizvoda.

Najčešći je prvi pokazatelj prometa, tj. prosječno trajanje jednog okretaja u danima.

Najčešće se promet obračunava godišnje.

Tokom analize, stvarni promet se upoređuje sa prometom za prethodni izvještajni period, a za one vrste obrtnih sredstava za koje organizacija postavlja standarde - i sa planiranim prometom. Kao rezultat ovog poređenja, određuje se veličina ubrzanja ili usporavanja obrtaja.

Početni podaci za analizu prikazani su u sljedećoj tabeli:

U analiziranoj organizaciji došlo je do usporavanja prometa, kako za standardizovana tako i za nestandardizovana obrtna sredstva. Ovo ukazuje na pogoršanje upotrebe obrtnih sredstava.

Kada se obrt obrtnih sredstava usporava, dolazi do njihovog dodatnog privlačenja (uvlačenja) u promet, a kada se ubrzava obrtna sredstva se oslobađaju iz prometa. Količina obrtnih sredstava oslobođena kao rezultat ubrzanja prometa ili dodatno privučena uslijed njegovog usporavanja određuje se kao umnožak broja dana za koje je promet ubrzan ili usporen stvarnim jednodnevnim prometom od prodaje.

Ekonomski efekat ubrzanja prometa je da organizacija može proizvesti više proizvoda sa istom količinom obrtnog kapitala, ili proizvesti isti obim proizvoda sa manjim iznosom obrtnog kapitala.

Ubrzanje obrta obrtnih sredstava postiže se uvođenjem nove opreme, progresivne tehnološkim procesima, mehanizacija i automatizacija proizvodnje. Ove mjere pomažu u smanjenju trajanja proizvodnog ciklusa, kao i povećanju obima proizvodnje i prodaje proizvoda.

Osim toga, za ubrzanje prometa bitan ima: racionalnu organizaciju logistike i prodaje gotovih proizvoda, poštivanje režima uštede u proizvodnji i prodaji proizvoda, korištenje oblika bezgotovinskog plaćanja proizvoda koji pomažu ubrzavanju plaćanja itd.

Neposredno pri analizi tekućih aktivnosti organizacije mogu se uočiti sljedeće rezerve za ubrzanje obrtnog kapitala, koje se sastoje u otklanjanju:

• višak zaliha: 608 hiljada rubalja;
• roba isporučena, ali nije plaćena na vrijeme od strane kupaca: 56 hiljada rubalja;
• roba na sigurnom čuvanju od kupaca: 7 hiljada rubalja;
• imobilizacija obrtnih sredstava: 124 hiljade rubalja.

Ukupne rezerve: 795 hiljada rubalja.

Kao što smo već utvrdili, jednodnevni promet u ovoj organizaciji iznosi 64,1 hiljada rubalja. Dakle, organizacija ima priliku da ubrza obrt obrtnih sredstava za 795: 64,1 = 12,4 dana.

Za proučavanje razloga za promjenu stope obrta sredstava preporučljivo je, pored razmatranih pokazatelja opšteg prometa, izračunati i pokazatelje privatnog prometa. Oni se odnose na određene vrste obrtnih sredstava i daju predstavu o vremenu utrošenom obrtnim sredstvima u različitim fazama njihovog prometa. Ovi pokazatelji se računaju na isti način kao i zalihe u danima, ali umjesto stanja (zaliha) na određeni datum ovdje se uzima prosječno stanje date vrste obrtne imovine.

Privatni promet pokazuje koliko dana u prosjeku obrtni kapital ostaje u datoj fazi prometa. Na primjer, ako je privatni promet sirovina i osnovnih materijala 10 dana, to znači da u prosjeku prođe 10 dana od trenutka kada materijal stigne u skladište organizacije do trenutka kada se koristi u proizvodnji.

Kao rezultat sumiranja privatnih pokazatelja prometa, nećemo dobiti ukupni pokazatelj prometa, jer se za određivanje privatnih pokazatelja prometa uzimaju različiti imenioci (prometi). Odnos između pokazatelja privatnog i opšteg prometa može se izraziti pojmovima ukupnog prometa. Ovi pokazatelji omogućavaju da se utvrdi kakav uticaj ima promet pojedinih vrsta obrtnih sredstava na ukupan pokazatelj prometa. Komponente ukupnog prometa definiraju se kao odnos prosječnog stanja date vrste obrtnih sredstava (sredstva) i jednodnevnog prometa od prodaje proizvoda. Na primjer, pojam za ukupan promet sirovina i osnovnih materijala jednak je:

Prosječno stanje sirovina i osnovnih materijala podijeljeno je s dnevnim prometom od prodaje proizvoda (umanjeni za porez na dodanu vrijednost i akcize).

Ako je ovaj pokazatelj, na primjer, 8 dana, onda to znači da ukupan promet po osnovu sirovina i osnovnih materijala iznosi 8 dana. Ako zbrojite sve komponente ukupnog prometa, rezultat će biti pokazatelj ukupnog prometa svih obrtnih sredstava u danima.

Osim onih o kojima se govori, izračunavaju se i drugi pokazatelji prometa. Tako se u analitičkoj praksi koristi indikator obrta zaliha. Broj prometa ostvarenih zalihama za dati period izračunava se po sljedećoj formuli:

Radovi i usluge (minus i) se dijele sa prosječnom vrijednošću pod stavkom „Zalihe“ drugog odjeljka sredstava bilansa stanja.

Ubrzanje obrta zaliha ukazuje na povećanje efikasnosti upravljanja zalihama, a usporavanje obrta zaliha ukazuje na njihovo gomilanje u prevelikim količinama, neefikasno upravljanje zalihama. Utvrđuju se i pokazatelji koji odražavaju promet kapitala, odnosno izvore formiranja imovine organizacije. Tako, na primjer, promet kapital, izračunava se pomoću sljedeće formule:

Promet od prodaje proizvoda za godinu (minus porez na dodatu vrijednost i akcize) podijeljen je sa prosječnim godišnjim troškom vlasničkog kapitala.

Ova formula izražava efikasnost korišćenja vlasničkog kapitala (ovlašćenog, dodatnog, rezervnog kapitala, itd.). Daje predstavu o broju obrta ostvarenih iz sopstvenih izvora aktivnosti organizacije godišnje.

Promet uloženog kapitala je promet od prodaje proizvoda za godinu (minus porez na dodatu vrijednost i akcize) podijeljen sa prosječnim godišnjim troškom vlasničkog kapitala i dugoročnih obaveza.

Ovaj indikator karakteriše efikasnost korišćenja sredstava uloženih u razvoj organizacije. Odražava broj obrtaja svih dugoročnih izvora tokom godine.

Prilikom analize finansijskog stanja i korišćenja obrtnih sredstava potrebno je utvrditi iz kojih izvora se nadoknađuju finansijske teškoće preduzeća. Ako su sredstva pokrivena stabilnim izvorima sredstava, onda će finansijsko stanje organizacije biti stabilno ne samo na dati izvještajni datum, već iu bliskoj budućnosti. Održivim izvorima treba smatrati sopstvena obrtna sredstva u dovoljnim iznosima, neopadajuća stanja prenesenog duga prema dobavljačima na prihvaćenim platnim dokumentima, čiji rokovi plaćanja nisu stigli, stalni prenos duga na plaćanje u budžet, ne- opadajući dio drugog dugovanja, neiskorištena sredstva namenskih fondova (fondovi akumulacije i potrošnje, kao i socijalnoj sferi), neiskorišćena sredstva ciljanog finansiranja itd.

Ako su finansijski pomaci organizacije pokriveni nestabilnim izvorima sredstava, ona je solventna na datum izvještavanja i može čak imati slobodna sredstva na bankovnim računima, ali će se u bliskoj budućnosti suočiti s finansijskim poteškoćama. Nestabilni izvori obuhvataju izvore obrtnih sredstava koji su dostupni na 1. dan perioda (datum sastavljanja bilansa stanja), ali ih nema na datume u ovom periodu: nenaplaćeni dug na plate, odbici za vanbudžetska sredstva(iznad određenih održivih iznosa), neobezbeđen dug prema bankama za kredite po osnovu inventarnih artikala, dug dobavljačima za prihvaćenu platnu dokumentaciju čiji rokovi plaćanja nisu pristigli, preko iznosa koji se pripisuju održivim izvorima, kao i dug prema dobavljačima za nefakturisane isporuke, zaostala plaćanja u budžet iznad iznosa koji se pripisuju održivim izvorima sredstava.

Potrebno je napraviti konačan obračun finansijskih pomaka (tj. neopravdanog trošenja sredstava) i izvora pokrića tih iskora.

Analiza se završava opštom ocjenom finansijskog stanja organizacije i izradom akcionog plana za mobilizaciju rezervi za ubrzanje obrta obrtnih sredstava i povećanje likvidnosti i jačanje solventnosti organizacije. Prije svega, potrebno je ocijeniti obezbjeđenost organizacije vlastitim obrtnim kapitalom, njihovu sigurnost i korištenje prema predviđenu namenu. Zatim se vrši procena usklađenosti finansijske discipline, solventnosti i likvidnosti organizacije, kao i potpunosti korišćenja i obezbeđenja bankarskih kredita i kredita drugih organizacija. Planiraju se mjere za efikasnije korištenje i vlasničkog i pozajmljenog kapitala.

Analizirana organizacija ima rezervu za ubrzanje obrta obrtnih sredstava za 12,4 dana (ova rezerva je navedena u ovom stavu). Za mobilizaciju ove rezerve potrebno je eliminisati razloge koji dovode do nagomilavanja viška rezervi sirovina, osnovnog materijala, rezervnih delova, drugih zaliha i radova u toku.

Osim toga, potrebno je osigurati ciljano korištenje obrtnih sredstava, sprječavajući njihovu imobilizaciju. Konačno, primanje plaćanja od kupaca za robu koja im je otpremljena, a koja nije plaćena na vrijeme, kao i prodaja robe koju kupci drže na čuvanju zbog odbijanja plaćanja, također će ubrzati obrt obrtnih sredstava.

Sve ovo će pomoći u jačanju finansijskog stanja analizirane organizacije.

Pokazatelji raspoloživosti i upotrebe obrtnih sredstava

Obrtni kapital se troši u jednom proizvodnom ciklusu, materijalno ulazi u proizvod i u potpunosti prenosi svoju vrijednost na njega.

Dostupnost radni kapital izračunato i za određeni datum i u prosjeku za period.

Indikatori kretanja obrtnih sredstava karakterišu njegove promjene u toku godine – dopunjavanje i otuđenje.

Koeficijent obrta obrtnih sredstava

To je omjer cijene prodanih proizvoda za određeni period i prosječnog stanja obrtnog kapitala za isti period:

Za promet= Troškovi prodatih proizvoda za period / Prosječno stanje obrtnog kapitala za period

Koeficijent obrta pokazuje koliko je puta prosječno stanje obrtnih sredstava preokrenuto za posmatrani period. Po ekonomskom sadržaju, on je ekvivalentan pokazatelju kapitalne produktivnosti.

Prosječno vrijeme obrta

Određuje se iz koeficijenta obrta i analiziranog vremenskog perioda

Prosječno trajanje jedna revolucija= Trajanje perioda mjerenja za koji se indikator utvrđuje / Koeficijent obrta obrtnih sredstava

Stopa konsolidacije obrtnog kapitala

Vrijednost je obrnuto proporcionalna omjeru prometa:

Za pričvršćivanje= 1 / Za promet

Koeficijent konsolidacije = prosječni saldo obrtnog kapitala za period / cijena prodane robe za isti period

Po ekonomskom sadržaju je ekvivalentan pokazatelju kapitalnog intenziteta. Koeficijent konsolidacije karakterizira prosječnu vrijednost obrtnog kapitala po 1 rublji obima prodaje.

Potreba za obrtnim kapitalom

Potreba preduzeća za obrtnim sredstvima izračunava se na osnovu koeficijenta fiksacije obrtnih sredstava i planiranog obima prodaje proizvoda množenjem ovih pokazatelja.

Obezbjeđenje proizvodnje obrtnim sredstvima

Izračunava se kao omjer stvarnih zaliha obrtnih sredstava i prosječne dnevne potrošnje ili prosječne dnevne potrebe za istim.

Ubrzanje obrta obrtnog kapitala pomaže povećanju efikasnosti preduzeća.

Zadatak

Prema podacima za izvještajnu godinu, prosječno stanje obrtnih sredstava preduzeća iznosilo je 800 hiljada rubalja, a troškovi prodatih proizvoda u toku godine po tekućim veleprodajnim cijenama preduzeća iznosili su 7.200 hiljada rubalja.

Odrediti koeficijent obrta, prosječno trajanje jednog prometa (u danima) i koeficijent konsolidacije obrtnih sredstava.

• Do prometa = 7200 / 800 = 9
• Prosječno vrijeme obrta = 365 / 9 = 40,5
• K obezbjeđenje kolektivnih sredstava = 1/9 = 0,111

Zadatak

Tokom izvještajne godine, prosječno stanje obrtnog kapitala preduzeća iznosilo je 850 hiljada rubalja, a troškovi prodatih proizvoda tokom godine bili su 7.200 hiljada rubalja.

Odredite koeficijent obrta i koeficijent konsolidacije obrtnog kapitala.

• Omjer obrtaja = 7200 / 850 = 8,47 okretaja godišnje
• Koeficijent konsolidacije = 850 / 7200 = 0,118 rubalja obrtnog kapitala po 1 rublji prodatih proizvoda

Zadatak

Troškovi prodatih proizvoda u prethodnoj godini iznosili su 2.000 hiljada rubalja, au izvještajnoj godini u odnosu na prethodnu godinu porasli su za 10% uz smanjenje prosječnog trajanja jednog obrta sredstava sa 50 na 48 dana.

Utvrditi prosječno stanje obrtnih sredstava u izvještajnoj godini i njegovu promjenu (u %) u odnosu na prethodnu godinu.

Rješenje

• Troškovi prodatih proizvoda u izvještajnoj godini: 2000 hiljada rubalja * 1,1 = 2200 hiljada rubalja.

Prosječno stanje obrtnog kapitala = Količina prodatih proizvoda / Promet

Do prometa = Trajanje analiziranog perioda / Prosječno trajanje jednog prometa

Koristeći ove dvije formule izvodimo formulu

Prosječno stanje obrtnih sredstava = Količina prodatih proizvoda * Prosječno trajanje jednog prometa / Trajanje analiziranog perioda.

• Prosječno stanje prosjeka prethodne godine = 2000 * 50 / 365 = 274
• Prosječno stanje Ukupan prosjek u tekućoj godini = 2200 * 48 / 365 = 289

289/274 = 1.055 U izvještajnoj godini prosječno stanje obrtnih sredstava povećano je za 5,5%

Zadatak

Utvrditi promjenu prosječnog koeficijenta zadržavanja obrtnog kapitala i uticaj faktora na ovu promjenu.

K konsolidacija = prosječni saldo obrtnog kapitala / cijena prodane robe

• Za konsolidaciju zabrinutosti, bazni period = (10+5) / (40+50) = 15 / 90 = 0,1666
• Dodijeliti izvještajnom periodu koncerna = (11+5) / (55+40) = 16 / 95 = 0,1684

Indeks opće promjene koeficijenta sidrenja

• = CO (prosječno stanje)_1 / RP (prodani proizvodi)_1 - CO_0/RP_0 = 0,1684 - 0,1666 = 0,0018

Indeks promjene koeficijenta konsolidacije od promjene prosječnog stanja obrtnih sredstava

• = (SO_1/RP_0) - (SO_0/RP_0) = 0,1777 - 0,1666 = 0,0111

Indeks promjene koeficijenta konsolidacije od promjene obima prodatih proizvoda

• = (SO_1/RP_1) - (SO_1/RP_0) = -0,0093

Zbir pojedinačnih indeksa mora biti jednak ukupnom indeksu = 0,0111 - 0,0093 = 0,0018

Utvrditi opštu promjenu stanja obrtnih sredstava, te iznos oslobođenih (uključenih) obrtnih sredstava kao rezultat promjene brzine i promjene obima prodaje.

• Prosječna promjena bilansa obrtnog kapitala = 620 - 440 = 180 (povećan za 180)

Opšti indeks promjena stanja obrtnih sredstava (CO) = (RP_1*nastavak 1.obrt_1 / dana u kvartalu) - (RP_0*nastavak 1.obrti_0 / dana u kvartalu)

• Trajanje 1 prometa u izvještajnom kvartalu = 620*90/3000 = 18,6 dana
• Trajanje 1 obrtaja prethodni kvartal= 440*90/2400 = 16,5 dana

Indeks promjena poslovne imovine od promjene obima prodatih proizvoda

• = RP_1*prod.1ob._0/kvart - RP_0*prod.1ob._0/kvart = 3000*16,5/90 - 2400*16,5/90 = 110 (povećanje stanja obrtnog kapitala zbog povećanja obima prodati proizvodi)

Indeks promjena poslovnih sredstava od promjene stope obrta obrtnih sredstava

• = RP_1*nastav.1ob._1 / kvartal - RP_1*nastav.1ob._0/kvart = 3000*18,6/90 - 3000*16,5/90 = 70

Kako razumjeti da li nešto treba radikalno promijeniti u nabavnoj ili asortimanskoj politici ili se to efikasno provodi? Da biste to učinili, ne morate izračunavati različite pokazatelje i upoređivati veliki broj podaci. Dovoljno je izračunati pokazatelje obrtnog kapitala i vidjeti njihovu dinamiku. Čak i jedan pokazatelj može biti dovoljan - omjer prometa tokom vremena za najmanje šest mjeseci ili godinu dana.

Praćenjem dinamike ovog indikatora, definitivno ne možete propustiti trenutak kada je upravljanje nabavkom i asortimanom postalo manje učinkovito. Zašto je promet materijalnih obrtnih sredstava tako važan pokazatelj? Zato što pokazuje suštinu procesa trgovine ili proizvodnje, koji se nalazi u sledećem ciklusu: Novac – Roba za prodaju – Novac.“ Brzina ove transformacije, odnosno koliko se puta tokom perioda ovaj promet dogodi od novca do roba i opet novac je promet Što je veći, brže se investicija isplati, brže kompanija ostvaruje profit.

Formula obrtnog kapitala

, Gdje

Cob - koeficijent obrta, B - prihod za određeni period (bez PDV-a), Co - prosječan obim obrtnih sredstava za period. Indikator Co se izračunava kao zbir obrtnih sredstava na početku perioda i na kraju, podijeljen na pola.

Na primjer, ako su tokom godine kućanski aparati prodani u iznosu od 1.200 hiljada rubalja. (bez PDV-a), a prosječni volumen obrtnog kapitala bio je 600 hiljada rubalja, tada će koeficijent biti jednak 2.

Za analizu je koristan i obračun obrtnog kapitala u danima ili trajanje prometa koji se izračunava po formuli:

, Gdje

Add je trajanje prometa, Cob je koeficijent obrta, a Dp je dužina perioda koji se razmatra u danima. U gore navedenom numeričkom primjeru s kućanskim aparatima, vrijeme obrta bi bilo:

Dakle, trajanje prometa u gornjem primjeru je šest mjeseci. To znači da će finansijska sredstva uložena u promet biti vraćena sa dobiti za šest mjeseci.

Koeficijent obrta obrtnog kapitala nema striktno definisan okvir ili granice. To će se razlikovati ovisno o industriji, potražnji za proizvodima, pa čak i lokaciji trgovine. Na primjer, u trgovini na veliko robom svakodnevne potrošnje ova brojka može biti prilično visoka.

Koje indikatore treba uporediti za efikasnu analizu?

Pokazatelj obrta obrtnih sredstava izračunava se najmanje jednom u kvartalu i upoređuje se tokom vremena. Takođe ima smisla uporediti omjere prometa sličnih preduzeća, na primjer, različitih maloprodajnih objekata istog preduzeća. Upravljanje obrtnim kapitalom preduzeća počinje poređenjem ovih indikatora tokom vremena. Bilo bi dobro usporediti pokazatelje prometa sa sličnim podacima konkurenata, ako su ti podaci javno dostupni.

Kao jedan od načina da se ubrza obrt obrtnih sredstava u cijelom preduzeću, možete koristiti promjene u asortimanu. Da bi se to postiglo, za pojedinačne vrste proizvoda izračunava se omjer prometa. Dobijeni koeficijenti se međusobno upoređuju i na osnovu toga se može izvesti uslovni prosjek ili minimalni koeficijent. Ako je za neke nazive proizvoda ovaj pokazatelj niži, onda je vrijedno značajno smanjiti količinu ovog proizvoda ili ga potpuno napustiti. U proizvodnim poduzećima takvi proizvodi se ukidaju ili se obim proizvodnje smanjuje.

Ako ovaj proizvod ima stratešku korist, tada se mogu preduzeti mjere i mjere za ubrzanje obrta obrtnog kapitala. Takođe je preporučljivo povećati promet ne samo za svaku vrstu proizvoda, već i za preduzeće u cjelini - što je veći omjer prometa, to je veća profitabilnost preduzeća. Na promet utiče:

• Cijena i vrste materijala koji se koriste u proizvodnji;
• Stope proizvodnje i trajanje proizvodnog ciklusa;
• Obim proizvodnje ili obim prodaje;
• Kvalificiranost zaposlenih u kompaniji (kako u proizvodnji tako iu trgovini).

Poboljšanjem ovih komponenti i parametara možete ubrzati promet i povećati značajne pokazatelje učinka preduzeća.

Dragi čitaoci! Članak govori o tipičnim načinima rješavanja pravnih pitanja, ali svaki slučaj je individualan. Ako želiš znati kako reši tačno svoj problem- kontaktirajte konsultanta:

PRIJAVE I POZIVI SE PRIMAJU 24/7 i 7 dana u nedelji.

Brzo je i BESPLATNO!

Hajde da shvatimo kako postupiti i gdje pronaći indikatore. Za proizvodnju robe nije dovoljno koristiti sredstva rada (mašine, opremu) i zaposliti radnike.

Neophodno je imati izvorne materijale, sirovine, blanke, odnosno sve što je potrebno za izradu gotovih proizvoda u procesu proizvodnje. Radni predmeti su potrebni.

Da biste to učinili, morate imati novca da nabavite sve što vam je potrebno od dobavljača i platiti osoblje za njihov rad.

Predmeti rada i novac čine obrtni kapital preduzeća. Ali morate odrediti vrijednost takvog pokazatelja i znati kako otpisati obrtna sredstva.

Osnovni momenti

Prvo, hajde da saznamo šta se podrazumeva pod ovim ekonomskim izrazom i koji su propisi relevantni.

Šta je to

Obrtni kapital je zbir sredstava koja se okreću i novčanih sredstava u opticaju. Radna sredstva su predstavljena:

• sirovine;
• osnovni i pomoćni materijali;
• komponente;
• nedovršeni proizvodni pogoni;
• kontejner;
• drugi predmeti rada.

Zašto je to potrebno?

Koeficijent obrta materijalnih obrtnih sredstava odražava koliko je puta kompanija koristila prosječni pokazatelj raspoloživog stanja obrtnih sredstava u analiziranom periodu.

Prema bilansu stanja obrtna sredstva se sastoje od:

• dionice;
• novac;
• kratkoročna finansijska ulaganja;
• kratkoročno potraživanja uzimajući u obzir kupljene vrijednosti.

Vrijednosti mogu okarakterizirati koliki je udio obrtne imovine i ukupne imovine i koliko se njome efikasno upravlja.

Ali vrijedi zapamtiti da se uzimaju u obzir i nijanse industrije u proizvodnom ciklusu. Obrt obrtnih sredstava je važan indikator.

Zaista, sa brzim obrtom sredstava kompanije, jaz između sredstava uloženih u proces proizvodnje i prihoda se smanjuje.

Razlika između obrtnih sredstava i osnovnih sredstava je u tome što se u proizvodnim ciklusima koriste jednokratno, a svoju cijenu mogu prenijeti na gotov proizvod.

Regulatorna regulativa

Važno je proučiti odredbe:

1. PBU 6/01 prema.
2. Smjernice za računovodstvo osnovnih sredstava () itd.

Kako odrediti koeficijent obrta obrtnih sredstava

Postoje gotove formule koje se mogu koristiti za izračunavanje prometa u bilo kojoj industriji.

Ali u mnogim slučajevima neće biti moguće dobiti tačan rezultat, jer je nemoguće uzeti u obzir sve faktore, a menadžment svake organizacije ima različita znanja iz oblasti poslovanja.

Šta to karakteriše

Zahvaljujući koeficijentu obrta obrtnog kapitala, možete odrediti koliko se efikasno koriste obrtna sredstva. Trebali biste se osloniti na informacije u bilansu stanja.

Koeficijent obrta je finansijski pokazatelj koji mjeri koliko se efektivno koriste sredstva i obaveze.

Može prikazati poslovnu aktivnost organizacije. Ako je koeficijent obrta sredstava tri, to znači da preduzeće godišnje prima prihod koji je tri puta veći od vrijednosti imovine.

Budući da stope prometa mogu ovisiti o industriji, vrijedno je razumjeti da će u trgovačkom društvu s velikim obimom prihoda promet biti veći.

Ako je industrija kapitalno intenzivna, dobiće se niža vrijednost. Ali nije ispravno pretpostaviti da će promet ukazati na operativnu efikasnost i profitabilnost.

Ali prilikom izvođenja komparativna analiza omjera dvije organizacije, možete vidjeti razliku u performansama upravljanja imovinom.

Ako je stopa obrta duga po zaduženju veća, to znači da se plaćanja od kupaca efikasno naplaćuju.

Glavni cilj koji se teži pri upravljanju imovinom kompanije (uključujući obrtna sredstva) je povećanje dobiti na uložena sredstva, osiguravajući stabilnu i dovoljnu solventnost organizacije.

Da bi se takav cilj ostvario, potrebno je stalno imati određeni iznos na računu koji se zapravo povlači iz opticaja. Ovim sredstvima se vrše tekuća plaćanja.

Dio iznosa treba staviti kao visoko likvidna sredstva. Važno je osigurati optimalnu ravnotežu između solventnosti i profitabilnosti.

Da bi to učinili, održavaju veličinu i strukturu obrtnih sredstava, pozajmljenih sredstava i vlastitih obrtnih sredstava.

Koje su vrste

Najpopularniji pokazatelji u analizi finansijskog plana:

Promet obrtnih sredstava	Šta predstavlja omjer prihoda preduzeća općenito prema prometu iznosa sredstava organizacije za određeno vrijeme
Obrt zaliha	Šta pokazuje kako menadžment koristi skokove u profitu i troškovima
Promet potraživanja	Ovaj koeficijent će vam omogućiti da izračunate koliko je zaduženja generisano
Obveze	Ono što je potrebno zajmodavcu, jer vam omogućava da utvrdite da li je moguća isplata kredita kompanije
Imovina	Ono što određuje pokazatelje mnogih finansijskih prometa
Vlasnički kapital firme	Šta može pokazati efektivnost korišćenja sredstava od strane organizacione jedinice

Primijenjena formula

Koje pozicije karakterišu koeficijent? Indikator zavisi od:

• o trajanju proizvodnih ciklusa;
• kvalifikacije zaposlenih;
• vrsta aktivnosti;
• tempo (indikatori učinka).

Veća vrijednost je tipična za trgovačke organizacije, a manja vrijednost za kapitalno intenzivne naučne firme.
Formule su direktno proporcionalne jednačine koje je lako razumjeti.

Ako ih ne možete shvatiti, uvijek možete kontaktirati stručnjaka koji vam može pomoći u proračunima

Dakle, formula za određivanje koeficijenta obrta sredstava izgleda ovako:

Ova formula se najčešće koristi. Manje se koristi formula u kojoj se koeficijent obrta obrtnog kapitala izračunava kao odnos broja dana u godini i podataka o obrtu kapitala.

Bilo koja vrijednost se može brzo pronaći. Na primjer, informacije o imovini su u bilansu stanja, a informacije o prihodima u finansijskim izvještajima preduzeća.

A evo formule za koeficijent obrta obrtne imovine:

Ako je vrijednost velika, onda možemo govoriti o rastu preduzeća. Obrtna sredstva se ne uzimaju u obzir na početku/kraju perioda koji se analizira. Prosječni godišnji bilans je važan.

Brojevi za početak i kraj godine moraju se podijeliti sa dva. Osim koeficijenta obrta materijala, promet se utvrđuje iu danima koje jedan promet može poduzeti.

Dakle, 365 dana treba podijeliti sa godišnjim koeficijentom prometa. Na primjer, broj koeficijenta 3 će pokazati da se imovina okreće za 121,7 dana.

Koje su karakteristike izračunavanja koeficijenta obrta kapitala preduzeća? Određena pravila Ne postoji takva stvar kao prosječna vrijednost.

Svaka organizacija proizvodi vlastite vrijednosti, koje će varirati (ovisno o industriji). Ali postoji direktna veza - što je veći koeficijent, veći će biti i prinos na kapital.

Formula je:

Preduzeće mora biti u stanju da intenzivno koristi zalihe i troškove u svoju korist. Koristite formulu:

Ako se dobije visoka vrijednost, to znači da kompanija nema dovoljno zaliha. Kao rezultat, pojavljuje se nepotreban otpad.

Formula za određivanje koeficijenta zaduženja:

Nema prosjeka. Sve će zavisiti od menadžmenta i industrije kompanije. Što je broj veći, to kompanija brže može otplatiti svoje dugove.

Prilikom određivanja koeficijenta obrta duga po kreditu, koristite formulu:

Rezultat će pokazati koliko intenzivno kompanija otplaćuje svoje dugove. Ne može postojati određena ukupna vrijednost za koeficijente.

Oni se analiziraju tokom vremena ili upoređuju sa pokazateljima drugog preduzeća u ovoj industriji.

Ako je vrijednost vrlo niska i ne može se opravdati karakteristikama industrije, to znači da preduzeće ima višak obrtnih sredstava. Ako se indikator poveća, najčešće je to plus za kompaniju.

Promet mobilnih sredstava će biti brz i biće više prihoda. Kako se fluktuacija ubrzava, poboljšavaju se i drugi pokazatelji učinka.

Nedostatak - ako ima puno inventara, potrebno je organizirati skladišni prostor, što će podrazumijevati dodatne troškove.

Ubrzavanjem fluktuacije povećat će se produktivnost, što znači i više zaposlenih.

Video: određivanje efikasnosti korišćenja obrtnog kapitala preduzeća

To znači da čak i prije planiranja povećanja omjera vrijedi prilagoditi potencijalne profite i troškove, koji će se također povećati.

Kada bi se promet mogao smanjiti? – Ukoliko se produži trajanje obrta zbog neopravdanog povećanja zaliha, pojave dugova kupaca i propusta u proizvodnji.

Uostalom, kao rezultat toga, proizvodnja robe neće biti završena. Može postojati i drugi razlog - potražnja se smanjuje, a gotova roba duže ostaje u skladištima. Obim proizvodnje se smanjuje.

Kako izračunati bilansom

Da biste postavili koeficijent obrta, trebali biste uzeti informacije iz.

Dostupne informacije će vam omogućiti da saznate vrijednost za godinu. Bilo koji drugi period prema informacijama bilans nema načina da se sazna.

Sljedeća formula je relevantna:

Pogledajmo to na primjeru. Konačni pokazatelj (sa šifrom linije 1200) na kraju 2015. je 400 hiljada, a 2016. godine – 500 hiljada. Iznos prihoda (sa šifrom 2110) na kraju 2015. je 1,5 miliona, au 2016. – 1,8 miliona.

Računica je sljedeća:
Dakle, vrijednost koeficijenta je 4, što znači da se mobilni fond uzima 4 puta godišnje.

Primjeri proračuna

Na primjer, za godinu dana kompanija je prodala 5.000 jedinica proizvoda. Cijena jedne jedinice je 180.000 rubalja. Prodajna cijena je veća od cijene za 15 posto.

Prosječni godišnji saldo obrtnog kapitala je 145.000.000 rubalja. Trebali biste podesiti vrijednost koeficijenta, a također saznati koliko dugo traje jedan okret i koliki je faktor opterećenja.

To znači da za jednu rublju prodate robe stoji 14 kopejki. vrijednost zaliha obrtnih sredstava. Jedna revolucija traje:
Evo još jednog primjera. Organizacija Stepashka je u 2014. godini imala profit od 249.239 rubalja. Pokazatelj obrta sredstava na početku godine bio je 48 hiljada rubalja, na kraju - 34 hiljade.

Efikasnost korišćenja obrtnih sredstava karakteriše sistem ekonomskih pokazatelja, a pre svega obrt obrtnih sredstava i trajanje jednog obrta. Obrt obrtnih sredstava odnosi se na trajanje potpunog kruženja sredstava od momenta sticanja obrtnih sredstava (nabavka sirovina, materijala i sl.) do puštanja u promet i prodaje gotovih proizvoda. Promet obrtnih sredstava se završava odobravanjem prihoda na račun preduzeća.

Obrt obrtnih sredstava u preduzeću zavisi od sledećih faktora:

trajanje proizvodnog ciklusa;

kvalitet proizvoda i njihova konkurentnost;

efikasnost upravljanja obrtnim kapitalom u preduzeću u cilju njihovog minimiziranja;

rješavanje problema smanjenja utroška materijala proizvoda;

način nabavke i marketinga proizvoda;

strukture obrtnog kapitala itd.

Efikasnost obrta obrtnih sredstava karakterišu sledeći pokazatelji:

1. Koeficijent obrta obrtnih sredstava. Prikazuje broj obrtaja koji obrtni kapital napravi u analiziranom periodu.Što je veći koeficijent obrta, to se obrtna sredstva bolje koriste.

Cob=N/Esro(1)

Gdje Cob- koeficijent obrta obrtnih sredstava;

N- prihodi od prodaje;

EURO- prosječni godišnji trošak obrtnih sredstava.

Euro = (Početak godine + Kraj godine)/2 (2)

Gdje EURO- prosječni godišnji trošak obrtnih sredstava;

Početak godine- trošak obrtnih sredstava na početku godine;

Kraj godine- trošak obrtnih sredstava na kraju godine.

2. Faktor opterećenja sredstava u opticaju. To je inverzno od direktnog koeficijenta obrta obrtnog kapitala. Karakterizira iznos potrošenog obrtnog kapitala po 1 rublji. prodatih proizvoda. Što je niža stopa iskorišćenja sredstava, to se efikasnije koristi obrtna sredstva u preduzeću, a njegov finansijski položaj se poboljšava.

Kz = Euro/N x100 (3)

Gdje Kz- faktor opterećenja sredstava u opticaju

N- prihodi od prodaje;

EURO- prosječni godišnji trošak obrtnih sredstava;

100 - konverzija rubalja u kopejke.

3. Koeficijent trajanja jednog obrta obrtnih sredstava. Pokazuje koliko je vremena potrebno preduzeću da vrati svoj obrtni kapital u obliku prihoda od prodaje proizvoda. Smanjenje trajanja jedne revolucije ukazuje na poboljšanje upotrebe obrtnih sredstava.

TE = T/Kob (4)

Gdje TIH- trajanje 1. obrta obrtnih sredstava;

T

Cob- koeficijent obrta;

Poređenje koeficijenata obrta po godinama omogućava nam da identifikujemo trendove u efikasnosti korišćenja obrtnih sredstava. Ako se koeficijent obrta obrtnih sredstava povećao ili ostao stabilan, tada preduzeće posluje ritmično i racionalno koristi finansijska sredstva. Smanjenje koeficijenta obrta ukazuje na pad stope razvoja preduzeća i njegovo loše finansijsko stanje. Promet obrtnog kapitala može usporiti ili ubrzati. Kao rezultat ubrzanja obrta, odnosno smanjenja vremena potrebnog obrtnog kapitala da prođe kroz pojedine faze i cijeli krug, smanjuje se potreba za ovim sredstvima. Puštaju se iz prometa. Usporavanje prometa prati i uključivanje dodatnih sredstava u promet. Relativna ušteda (relativna prekomjerna potrošnja) obrtnih sredstava određuje se sljedećom formulom:

E = Euro-Esrp x(Nizvještaj/N prev) (5)

Gdje E– relativna ušteda (pretrošenje) obrtnih sredstava;

E sro- prosječni godišnji trošak obrtnih sredstava za izvještajni period;

E srp- prosječni godišnji trošak obrtnih sredstava prethodnog

Nizvještaj- prihod od prodaje izvještajne godine;

Nprije- prihod od prodaje prethodne godine.

Relativna ušteda (relativna prekomjerna potrošnja) obrtnih sredstava:

E = 814 - 970,5x375023/285366 = - 461,41 (hiljadu rubalja) - ušteda;

Ukupna ocjena Obrt obrtnih sredstava prikazan je u tabeli 5

Tabela 5

Opšta procjena obrtnog kapitala

	Indikatori	Prethodna 2013	Izvještavanje	Apsolutno odstupanje
	Prihod od implementacija N, hiljada rub
	Prosječni godišnji trošak obrtnog kapitala EURO, hiljada rubalja.
	Koeficijent obrta obrtnih sredstava Cob, revolucije
	Trajanje obrta obrtnih sredstava TIH, dana
	Faktor opterećenja sredstava u opticaju Kz, policajac.

Zaključak: Opšta procjena obrtnih sredstava pokazuje da je za analizirani period:

Trajanje obrta obrtnih sredstava je poboljšano za 0,44 dana u odnosu na prethodni period, odnosno sredstva uložena u obrtna sredstva prolaze kroz puni ciklus i ponovo dobijaju gotovinu 0,44 dana ranije nego u prethodnom periodu;

Smanjenje stope iskorišćenosti sredstava u opticaju za 0,13 ukazuje na to da su obrtna sredstva u preduzeću efikasnije korišćena u odnosu na prošlu godinu, tj. finansijska situacija se poboljšava;

Povećanje koeficijenta obrta za 166,66 ukazuje na bolje korišćenje obrtnih sredstava;

Ubrzanje prometa obrtnih sredstava dovelo je do njihovog oslobađanja iz prometa u iznosu od 461,41 hiljada rubalja.

Potraživanja su iznos dugovanja prema preduzeću ili organizaciji od pravnih i fizičkih lica. Najopćenitije preporuke za upravljanje potraživanjima su:

Pratiti stanje obračuna sa kupcima za odložena (dospjela) dugovanja;

Ako je moguće, ciljajte veći broj kupaca kako biste smanjili rizik od neplaćanja od strane jednog ili više velikih kupaca;

Praćenje stanja potraživanja i obaveza - značajan višak potraživanja predstavlja prijetnju finansijskoj stabilnosti preduzeća i čini neophodnim privlačenje dodatnih izvora finansiranja.

Informaciona baza za analizu potraživanja su službeni finansijski izvještaji: računovodstveni izvještaj - obrazac br. 1 (odjeljak „Obrtna sredstva“), obrazac br. ).

Za račune potraživanja, kao i za obrtna sredstva, općenito se koristi koncept „promet“. Promet karakteriše grupa koeficijenata. Za procjenu prometa potraživanja koriste se sljedeći pokazatelji:

1. Koeficijent obrta potraživanja.

Pokazuje koliko je kompanija efikasno organizovala naplatu za svoje proizvode. Smanjenje ovog pokazatelja može signalizirati povećanje broja nesolventnih kupaca i druge probleme u prodaji.

Cobd =N/Esrd (6)

Gdje N- prihodi od prodaje;

Cobd

Esrd- prosječna godišnja vrijednost potraživanja.

2. Period otplate potraživanja.

Ovo je dužina vremena potrebnog preduzeću da naplati dugove za prodate proizvode. Definiše se kao recipročna vrednost koeficijenta obrta potraživanja i pomnožena sa periodom.

TEDz = T/Kob (7)

Gdje TEDz- trajanje 1. obrta obrtnih sredstava;

T- trajanje 1. perioda (360 dana);

Cobd- Koeficijent obrta potraživanja.

3. Učešće potraživanja u ukupnom obimu obrtne imovine. Pokazuje koji udio potraživanja zauzimaju u ukupnom iznosu obrtne imovine. Povećanje ovog pokazatelja ukazuje na odliv sredstava iz opticaja.

Ddz = Edzkon/TAkon x 100% (8)

Gdje Jedzkon- potraživanja na kraju godine;

TAcon- obrtna sredstva na kraju godine.

Ddz- udio potraživanja

Svi izračunati podaci su grupisani i navedeni u tabeli 6.

Tabela 6

Analiza prometa potraživanja

	Indikatori	Prethodno	Izvještavanje	Apsolutno odstupanje
	Prihodi od prodaje TO hiljada rubalja.
	Prosječna godišnja vrijednost potraživanja Esrd, hiljada rubalja.
	Obrtna sredstva na kraju godine TA con. ,hiljadu rubalja.
	Potraživanja na kraju godine Edz kon., hiljada rubalja
	Koeficijent obrta potraživanja Cobd,revolucije
	Period otplate potraživanja TEDz,dana
	Učešće potraživanja u ukupnoj obrtnoj imovini Ddz

Zaključak: analiza prometa potraživanja pokazuje da je stanje obračuna sa kupcima poboljšano u odnosu na prošlu godinu:

Prosječni rok otplate potraživanja smanjen je za 1,87 dana;

Povećanje koeficijenta obrta potraživanja za 73,49 obrta pokazuje relativno smanjenje komercijalnih kredita;

Učešće potraživanja u ukupnom obimu obrtnih sredstava smanjeno je za 8,78%, što ukazuje na povećanje likvidnosti obrtnih sredstava, a samim tim i na blago poboljšanje finansijskog stanja preduzeća.

Upravljanje zalihama (IPM).

Akumulacija mineralnih resursa ima pozitivne i negativne strane.

Pozitivne strane:

Pad kupovne moći novca primorava preduzeće da privremeno slobodna sredstva ulaže u zalihe materijala, koje se onda po potrebi lako mogu prodati;

Akumulacija zaliha je često neophodna mjera za smanjenje rizika od neisporuke ili nedovoljne isporuke sirovina i materijala neophodnih za proizvodni proces preduzeća.

Negativne strane:

Akumulacija zaliha neminovno dovodi do dodatnog odliva sredstava zbog povećanja troškova vezanih za skladištenje zaliha (najam skladišnih prostora i njihovo održavanje, troškovi premeštanja zaliha, osiguranja i sl.), kao i povećanja troškova povezanih sa skladištenjem zaliha. sa gubicima zbog zastarjelosti, oštećenja, krađe i nekontrolisanog korištenja zaliha, zbog povećanja iznosa plaćenog poreza, te zbog preusmjeravanja sredstava iz prometa.

Za procjenu prometa zaliha koriste se sljedeći pokazatelji:

1. Koeficijent obrta zaliha. Prikazuje stopu obrta zaliha.

Kmpz =S/Esrmpz (9)

Gdje Esrmpz- prosječna godišnja cijena zaliha; S- trošak;

Kmpz- koeficijent obrta zaliha.

Cijena koštanja je preuzeta iz Obrasca br. 2 - Bilans uspjeha. Što je ovaj pokazatelj veći, to je manje sredstava povezano sa ovom najmanje likvidnom stavkom, likvidnija je struktura obrtne imovine i stabilnija je finansijska pozicija preduzeća. Posebno je važno povećati promet i smanjiti zalihe ako preduzeće ima veliki dug. U ovom slučaju može se osjetiti pritisak povjerilaca prije nego što se bilo šta uradi sa zalihama, posebno u nepovoljnim uslovima.

2. Rok trajanja MPZ-a.

Povećanje ovog pokazatelja ukazuje na akumulaciju zaliha, a smanjenje ukazuje na smanjenje zaliha. Slično se izračunavaju i stope prometa gotovih proizvoda i zaliha, kao i rok trajanja zaliha i gotovih proizvoda.

Tmpz = T / Kmpz (10)

Gdje Tmpz- rok trajanja MPZ-a;

T- trajanje 1. perioda (360 dana);

Kmpz- koeficijent obrta zaliha.

Povećanje ovog pokazatelja ukazuje na akumulaciju zaliha, a smanjenje ukazuje na smanjenje zaliha. Slično se izračunavaju i stope prometa gotovih proizvoda i zaliha, kao i rok trajanja zaliha i gotovih proizvoda. Podaci iz analize prometa zaliha prikazani su u tabeli. 7.

Tabela 7

Analiza prometa zaliha

	Indikatori	Prethodno	Izvještavanje	Apsolutno odstupanje
	Troškovi prodatih proizvoda S, hiljada rubalja
	Prosječna godišnja cijena zaliha Esrmpz,hiljadu rubalja.
	Prosječna godišnja cijena zaliha, ESRPZ
	Prosječna godišnja cijena gotovih proizvoda ESRgp, hiljada rubalja.
	Obrt zaliha Kobmpz rpm
	Obrt zaliha Bullpen,revolucije
	Promet gotovih proizvoda To obgp,revolucije
	Rok trajanja MPZ-a, Tmpz, dana
	Rok trajanja zaliha, Tpz,dana
	Rok trajanja gotovih proizvoda, Tgp, dana

Zaključak: analiza prometa zaliha pokazuje da je tokom analiziranog perioda:

Stopa obrta zaliha je povećana za 0,5 obrtaja, a rok trajanja zaliha smanjen je za 0,8 dana u odnosu na prošlu godinu. Shodno tome, preduzeće ne akumulira zalihe;

Stopa obrta industrijskih zaliha smanjena je za 20,8 obrtaja, a rok trajanja industrijskih zaliha je povećan za 1,43 dana u odnosu na prošlu godinu. Shodno tome, preduzeće akumulira zalihe;

Stopa obrta gotovih proizvoda povećana je za 2,19 obrtaja, a rok trajanja gotovih proizvoda smanjen je za 2,15 dana. Dakle, gotovi proizvodi se ne akumuliraju u preduzeću.