Atunci când plănuiește să deschidă o afacere, un antreprenor trebuie să înțeleagă cât timp va dura să acopere costurile și din ce punct vor începe să curgă veniturile. Pragul de rentabilitate este punctul după care afacerea ar trebui să devină cu adevărat profitabilă. Fără a determina acest punct, este imposibil să se prezică rambursarea proiectului și să se evalueze perspectivele, astfel încât decizia de a investi fără previziuni rezonabile pentru dezvoltarea unei anumite afaceri nu este de obicei luată.

Care este pragul de rentabilitate

Pragul de rentabilitate la abreviere engleză– BEP (punctul de prag de rentabilitate), pentru comoditate vom folosi această denumire. Acceptând adevărul că profitul este diferența dintre veniturile TR (total venituri) și cheltuielile TC (totalcost), BEP poate fi definit ca momentul profitului zero. BEP poate fi în termeni monetari sau în natură. Trebuie să cunoașteți acest indicator pentru a naviga în volumele de vânzări pentru a ajunge la zero. În BEP, cheltuielile sunt întotdeauna mai mici decât veniturile. Dacă punctul este trecut, se vorbește despre venituri și, în consecință, înainte de a se ajunge la el, se vorbește despre pierderi.

BEP-ul unei companii trebuie să fie cunoscut pentru a trage concluzii informate cu privire la stabilitatea sa financiară. Dacă valoarea BEP crește, poți fi sigur că există probleme cu profiturile. Valoarea se modifică atunci când întreprinderea crește cu o creștere concomitentă a cifrei de afaceri, când intră într-o altă rețea de vânzări, când prețurile se modifică și când se înființează rețeaua.

Valoarea BEP trebuie cunoscută pentru:

• Determinarea perspectivelor de investiție într-un proiect, ținând cont de volumul specific de vânzări.
• Identificarea problemelor companiei în legătură cu modificările temporare ale BEP.
• Calculul interdependenței volumului vânzărilor și prețului produsului fabricat.
• Aflarea unei posibile scăderi a veniturilor fără amenințarea cu pierderi dacă profitul efectiv primit îl depășește pe cel estimat.

Costuri fixe și variabile

Pentru a determina BEP, trebuie să separați costurile fixe și variabile.

Costuri fixe:

• deduceri pentru amortizare;
• salariul personalului de conducere;
• chirie etc.

Costuri variabile:

• Consumabile;
• componente;
• combustibili si lubrifianti;
• electricitate;
• salariile muncitorilor etc.

Costurile fixe nu sunt afectate de volumul producției și nivelul vânzărilor. Aceste costuri rămân neschimbate mult timp, putând fi afectate de creșterea sau scăderea productivității, deschiderea sau închiderea de șantiere, modificări ale chiriei, inflație etc. Mărimea costurilor variabile depinde direct de volumul producției (vânzări). ). Pe măsură ce volumul crește, costurile variabile cresc. Este important de înțeles că costurile pentru fiecare unitate de producție sunt condițional constante și nu depind de volumul producției.

calculul BEP

Pragul de rentabilitate este calculat în funcție de cost sau în termeni fizici.

1. Pentru a calcula BEP în termeni fizici, sunt necesare următoarele date:

• FC (cost fix) – costuri fixe pentru volum.
• P (preț) – preț unitar;
• AVC (cost mediu variabil) – costuri variabile pe unitate.

Formula de calcul în termeni fizici:

BEP = FC / (P − AVC)

2. Calculul BEP în termeni monetari se efectuează:

• FC (cost fix) – costuri fixe;
• TR (total venituri) – venit.

• P (preț) – preț;
• VC (cost variabil) – costuri variabile pe volum sau AVC (cost variabil mediu) – costuri variabile pe unitate.

În primul rând, este calculată porțiunea marjei de contribuție (MR) din venitul total. Indicatorul este necesar pentru calcularea în termeni monetari. Marja de contribuție este diferența dintre venituri și costurile variabile.

Prețul unitar se calculează folosind formula

P = TR / Q, unde Q este volumul vânzărilor.

Marja de contribuție este diferența dintre prețul unitar și costurile variabile.

Raportul venitului marginal:

KMR = MR / TR sau (după preț): KMR = MR / P

Rezultatele utilizării ambelor formule vor fi aceleași.

Pragul de rentabilitate sau pragul de rentabilitate se calculează folosind formula:

Să calculăm BEP pentru un magazin de îmbrăcăminte. Ținând cont de specificul întreprinderii, vom efectua calcule în termeni monetari.

Cheltuielile fixe includ:

• chirie - 100.000 de ruble;
• salariul vânzătorilor – 123.080 ruble;
• deduceri din salariu (30% – prime de asigurare) – 369 20 rub.;
• facturi de utilități - 15.000 de ruble;
• publicitate – 35.000 de ruble.

Total: 300.000 de ruble.

Costurile variabile ale magazinului constau în:

• Prețul mediu de achiziție este de 1.000 de ruble.
• Volumul de vânzări planificat, unități. – 600.

Total: 600.000 de ruble.

Venitul marginal va fi:

MR = 2.400.000 − 600.000 = 1.800.000 rub.

Coeficientul MR:

KMR = 1.800.000 / 2.400.000 = 0,75

Calculați BEP:

BEP = 300.000 / 0,75 = 400.000 rub.

Aceasta înseamnă că pentru a ajunge la profit zero, magazinul trebuie să vândă mărfuri în valoare de 400.000 de ruble. După ce a depășit acest semn, întreprinderea comercială va începe să facă profit. Puterea financiară a magazinului este de 1.800.000 de ruble, adică, prin reducerea veniturilor cu această sumă, compania nu va avea pierderi. Este mult mai ușor să determinați pragul de rentabilitate folosind un calculator.

Calcularea unui astfel de indicator este importantă pentru aproape orice întreprindere. Vinde produse finite sau produce propriile sale? La urma urmei, este necesar să știți când o întreprindere deschisă sau un magazin va recupera banii investiți în ea și va începe să facă profit.

Care este pragul de rentabilitate și ce arată acesta?

Acest indicator este important nu numai pentru întreprindere, ci și pentru potențialii investitori. La urma urmei, ei se uită în primul rând la acest indicator, deoarece este important să se determine când întreprinderea va începe să genereze venituri și, prin urmare, să indice atractivitatea sa în termeni de investiții. Deci acest indicator influențează semnificativ decizia de a investi active financiare.

Pragul de rentabilitate arată volumul vânzărilor de produse la care profitul este egal cu costul produsului. Profitul este determinat de diferența dintre costuri și venituri pe unitatea de producție.

Indicatorul pragului de rentabilitate este determinat în termeni monetari și fizici. Luând în considerare valoarea acestui indicator, puteți înțelege cât de mult va fi necesar să produceți produse, să furnizați servicii sau să îndepliniți comenzi pentru a acoperi costurile inițiale și a obține profit zero. Prin urmare, pragul de rentabilitate reflectă modul în care veniturile se compară cu cheltuielile.

Când acest punct este depășit, compania primește un profit, iar dacă nu îl atinge, primește costuri fixe.

indicator T.B firma este necesar pentru a determina stabilitatea financiară a întreprinderii. De exemplu, dacă acest indicator crește constant, atunci acesta este un semnal clar că compania are probleme cu obținerea de profit. Nu trebuie să uităm că T.B. se poate schimba pe măsură ce producția sau cifra de afaceri comercială se extinde. Practic, cu astfel de indicatori scade.

Pentru a rezuma, calcularea unui astfel de indicator oferă următoarele oportunități:

• Decideți dacă merită să vă investiți banii în acest proiect dacă rambursarea acestuia are loc după lansarea mai multor loturi de produse;
• Defini posibile probleme la întreprindere asociat cu schimbări constante ale cerințelor tehnice;
• Puteți afla dependența volumului vânzărilor de prețul produselor. În acest fel, puteți calcula cât să reduceți sau să creșteți volumul vânzărilor în funcție de modificările de preț;
• Calculați după ce valoare acceptabilă este necesar să reduceți profitul pentru a nu ajunge la pierdere.

În plus, în întreprinderile mari de producție, acest indicator servește ca principal criteriu de stabilire a prețurilor produselor sale. Acest indicator este luat în considerare și atunci când se decide introducerea reducerilor la produse.

T.B. este de asemenea necesar să se indice în planurile de afaceri în curs de elaborare despre deschiderea unei noi unități de producție sau punct de vânzare cu amănuntul.

Pragul de rentabilitate - cum se calculează?

Înainte de a începe să calculați pragul de rentabilitate, va trebui mai întâi să luați în considerare costurile afacerii dvs. Acestea vor trebui distribuite între constante și variabile. Această acțiune va afecta acuratețea calculelor ulterioare.

Constantele includ:

• Cheltuieli cu amortizarea (incluse în costul produsului în sine);
• Salariile personalului administrativ (cu toate deducerile și plățile);
• Chirie;
• Achizitie de materii prime.

Variabilele includ:

• Achiziționarea și repararea componentelor;
• Combustibil și alte materiale combustibile necesare susținerii procesului de producție;
• Salariile muncitorilor principali.

Rețineți că costurile fixe nu pot depinde de volumul și vânzările. În plus, aceste cheltuieli nu se vor schimba prea mult în timp. Pentru ca acestea să se schimbe, trebuie schimbate următoarele puncte:

• Creșterea sau scăderea producției la întreprindere;
• Deschiderea sau inchiderea unui departament suplimentar, atelier, linie de productie;
• Creșterea sau scăderea chiriei;
• Inflație ridicată.

Cu toate acestea, este posibil să nu se schimbe deloc odată cu creșterea volumului producției. Prin urmare, astfel de costuri sunt atribuite ca temporar constante pe unitatea de marfă produsă.

Formula de calcul

Acest indicator este calculat folosind următoarea formulă:

T.B.=Poz.Z.? (Doh. -Per. Z.)

• T.B. - pragul de rentabilitate;
• Poz. Z. – Costuri fixe;
• Ext. - Sursa de venit;
• Pe. Z. – Costuri variabile.

Folosind datele obținute ca rezultat al calculului folosind această formulă, puteți obține indicatori ai volumului critic de vânzări în valori numerice.

Pentru a calcula acest indicator în termeni financiari, trebuie să aveți următoarele expresii în date:

• Poz. Z. – costuri fixe;
• Ext. - Sursa de venit;
• Pe. Z. – costuri variabile.

Pentru a calcula acest indicator în format monetar, va trebui să calculați venitul marginal. Marja de contribuție este diferența dintre venituri și costuri variabile. Se determină prin următoarea formulă:

M=Doh. -Pe. Z.

Raportul venitului marginal de care avem nevoie este calculat folosind următoarea formulă:

După calcularea acestui indicator, puteți începe în sfârșit să calculați T.B în format monetar:

T.B. den.=Poz. Z.?KM

Folosind această formulă, vei obține valoarea la care venitul tău va acoperi costurile nevoilor de producție.

Pentru a înțelege mai bine acest material, este mai bine să luați în considerare acest indicator folosind un exemplu.

Exemple de calcule a pragului de rentabilitate

Pentru primul exemplu, cel mai bine este să luați în considerare un magazin de îmbrăcăminte, deoarece datorită muncii sale, T.B. pentru el se calculează doar în varianta financiară.

Pentru un magazin de îmbrăcăminte situat în centru comercial Cheltuielile fixe includ următoarele elemente:

• Închirierea spațiilor;
• Salariile angajaților;
• Contributii de asigurare din salariu;
• Plata serviciilor de utilitati;
• Plata pentru campanii de publicitate.

Exemplul nostru arată că costurile fixe în acest magazin vor fi egale cu 336.000 de ruble. Și veniturile lui vor fi de aproximativ 2.300.000 de ruble. Deci, să calculăm venitul marginal:

KM =1800000?2300000= 0,78 rub.

T.B. den.=336000?0,78=430769 rub.

Acest indicator ne spune că magazinul va trebui să-și vândă produsele în valoare de 430.769 de ruble pentru a obține autosuficiență. Putem afla si ca acest magazin are o asa-zisa rezerva de capital acest indicator spune cat de mult iti poti reduce veniturile pentru a nu intra in cheltuieli constante.

Să ne uităm la al doilea exemplu pe fundalul unei fabrici de producție.

Practic, toate întreprinderile care își produc produsele sunt concepute pentru a crea un singur tip de produs. Datorită acestui fapt, costurile lor sunt cele mai optime. În același timp, T.B. se calculează numeric pentru acest tip de produs.

Prețul unui produs produs este de 350 de ruble

Să calculăm T.B. pentru întreprindere folosind datele inițiale:
T.B. =265000?350-280=3785

Această valoare înseamnă câte unități de produs trebuie să producă compania pentru ca costurile să ajungă la zero. Dacă producția este mare, întreprinderea va începe să-și facă profit.

Acest indicator în ansamblu este un criteriu important pentru planificarea ulterioară a posibilelor volume de producție sau vânzări de mărfuri. In afara de asta, valoare dată oferă o înțelegere a cât de mare este diferența dintre costuri și venit pe unitatea de producție. Cu ajutorul căruia puteți controla mai bine schimbările în formațiunile de preț.

În plus, acest indicator are importanta suprema pentru investitori, acesta este modul în care ei judecă atractivitatea investiției într-o idee sau companie.

In contact cu

Andrei Mitskevici Candidat la Științe Economice, conferențiar Liceu managementul financiar al Academiei de Economie din cadrul Guvernului Federației Ruse, șef al biroului de consultanță al Institutului de Strategii Economice

Analiza pragului de rentabilitate

Conducerea companiei trebuie să accepte diverse decizii de management referitoare, de exemplu, la prețul de vânzare al mărfurilor, planificarea volumelor de vânzări, deschiderea de noi puncte de vânzare cu amănuntul, creșterea sau, dimpotrivă, economisirea anumitor tipuri de cheltuieli. Pentru a înțelege și a evalua consecințele deciziilor luate este necesară o analiză a relației dintre costuri, volum și profit.

Analiza pragului de rentabilitate arată ce se va întâmpla cu profitul atunci când volumul producției, prețul și parametrii de bază ai costurilor se schimbă. nume englezesc analiza pragului de rentabilitate - analiza CVP (cost - volum - profit, adică „costuri - producție - profit”) sau Break - even - point (punct de prag, prag de rentabilitate în acest caz).

Cine nu știe asta? Cu toate acestea, doar câteva companii folosesc clasice în viața companiilor. De ce? Poate că „economia profesională” este atât de divorțată de viață? Să încercăm să înțelegem ce este analiza CVP și de ce soarta ei este ambiguă. De- macar, in tara noastra.

Ipoteze făcute în analiza CVP

Analiza pragului de rentabilitate se realizează pe termen scurt dacă sunt îndeplinite următoarele condiții pe o anumită gamă de volume de producție, numită gamă acceptabilă:

• costurile și producția sunt, într-o primă aproximare, exprimate ca o relație liniară;
• productivitatea nu se modifică în limitele modificărilor considerate ale producției;
• prețurile rămân stabile;
• stocuri produse terminate nesemnificativ.

Academician și singurul nostru compatriot - laureat Premiul Nobelîn economie pentru 1975 L.V. Kantorovich a spus: „economiștii matematici își încep toată munca cu „să presupunem că...”. Deci acest lucru nu poate fi presupus.” Poate că, în cazul nostru, profesorii au călcat pe aceeași greblă?

Răspunsul la această întrebare este încurajator: ipoteze de lucru, testate prin practică

contabilitate de gestiune. Dacă sunt încălcate, nu este dificil să faci modificări la model.

Gama acceptabilă de volume de producție (zona de relevanță) este determinată de ipoteza liniarității costurilor. Dacă ipoteza nu este pusă la îndoială, intervalul este acceptat ca constrângeri ale modelului CVP. Relații clasice de bază:

1. AVC ≈ const, i.e. costurile medii variabile sunt relativ constante.

2. FC sunt neschimbate, i.e. nu există efect de prag.

Apoi costurile totale de producere a produsului sunt determinate de relație

TC = FC + VC = FC + a × Q, unde Q este volumul de ieșire.

Problema cu un singur produs trăiește în manuale, în timp ce problema cu mai multe produse trăiește în practică.

• Problemele cu un singur produs răspund la întrebări din zona analizei pragului de rentabilitate sub forma cantității de produs produs ((2). Cel mai adesea, analiza CVP în teorie se rezumă la determinarea pragului de rentabilitate clasic, care arată câte unități de produs trebuie produse pentru a acoperi toate costurile fixe Cum De regulă, se aplică și profitului țintă, adică se reduce la determinarea volumului producției care oferă un anumit profit.
• Sarcinile cu mai multe produse oferă răspunsuri la aceleași întrebări sub formă de venit (TC). În același timp, se presupune că structura sa rămâne neschimbată, cel puțin în sensul unei cote constante a profitului marginal în venituri.

Metodele contabile afectează aplicabilitatea analizei CVP. Analiza pragului de rentabilitate se realizează folosind Costul variabil, deoarece costul direct și, în special, costul de absorbție dau erori. Dacă compania nu utilizează cel puțin Direct Costing, atunci nu va exista o analiză prag de rentabilitate, prin urmare unul dintre motivele nepopularității analizei CVP în Rusia: dominația Absorption Costing.

Puncte de prag de rentabilitate

1) Pragul de rentabilitate clasic pentru numărul de unități de producție presupune recuperarea costurilor totale (TC = TK). Volumul critic de vânzări este cel la care compania are costuri egale cu veniturile din vânzarea tuturor produselor (adică, unde nu există nici profit, nici pierdere).

În versiunea cu un singur produs, valoarea pragului de rentabilitate (Q b) este derivată direct din acest raport:

Această formulă domină literatura de specialitate și, de fapt, merită, prin urmare, denumirea de pragul de rentabilitate clasic (vezi Fig. 1).

Orez. 1. Analiza CVP clasică a comportamentului costurilor, profiturilor și volumului vânzărilor

Un exemplu de calcul al pragului de rentabilitate clasic după numărul de unități de producție

Corporația decide să deschidă mai multe magazine de mini-en-gros. Caracteristicile lor:

• specializare restrânsă (hartie de birou, în principal format A4)
• spațiu de vânzare cu amănuntul mic (camera de până la 20 mp, sau punct de vânzare cu amănuntul la distanță);
• personal minim de vânzări (până la două persoane);
• Forma vânzărilor este preponderent mici angro.

tabelul 1

• Profit marginal pe unitate de producție: 224 -180 = 44 de ruble. Calculăm punctul critic folosind formula:
• Pragul de rentabilitate = Costuri fixe / Marja de contribuție pe unitate
  Se obține: 10000: 44 = 227,27.

A ajunge punct critic Magazinul trebuie să vândă 228 de pachete de hârtie într-o lună (10 pachete pe zi), cu șase zile lucrătoare pe săptămână.

2) Analiza pragului de rentabilitate cu mai multe produse. Până acum am presupus că se produce un singur produs, dar viata reala acesta este un caz special minor. În mod paradoxal, cazul multiprodus este mai puțin popular în literatură și, cu atât mai mult, în practică. Cert este că în acest caz rezultatul analizei pragului de rentabilitate este greu de interpretat. Pentru un practician, este vag deoarece oferă sute de opțiuni de răspuns în loc de un ghid clar pentru evaluare.

Să ne uităm la matematica acestui caz. Este clar că veniturile trebuie să acopere costurile totale. În acest caz, obținem nu un punct de rentabilitate, ci un plan în spațiul N-dimensional, unde N este numărul de tipuri de produse. Dacă facem o ipoteză destul de corectă, acceptată în contabilitatea de gestiune clasică, despre constanța AVC i = V i , obținem o ecuație liniară:

Aceste puncte, conform logicii raționamentului, sunt foarte asemănătoare cu punctele variabilei marginale de rentabilitate I. Din păcate, costurile fixe inseparabile rămase nu pot fi distribuite între produse pe o bază unică și echilibrată. Dacă toate produsele sunt „vaci de bani”, o astfel de bază ar putea fi profitul marginal condiționat (venitul minus costurile variabile și minus costurile proprii fixe pentru fiecare produs). Dar, din moment ce producția este necunoscută în întrebarea privind pragul de rentabilitate, nici marja de contribuție condiționată și nici veniturile nu funcționează.

În al doilea pas, va trebui să distribuiți costurile rămase:

NFC = FC - ΣMFC i

Opțiuni:

a) în egală măsură, dacă nu există niciun motiv pentru a prefera un singur produs;

b) proporţional cu veniturile planificate, dacă planul de vânzări a fost întocmit. Desigur, doar costurile fixe totale sunt împărțite;

c) dacă aveți un plan, puteți reveni la o bază echilibrată (de exemplu, profit marginal), dar fără o parte din producție
alocate pentru acoperirea cheltuielilor proprii (MRS i).

Un exemplu de calcul al punctelor de prag de rentabilitate pe baza calculării costurilor directe dezvoltate.

Să presupunem că o companie produce două tipuri de produse: „Alpha” și „Beta”, vândute la prețuri de 9, respectiv 20 de mii de dolari pe bucată. Costurile medii variabile (AVC) sunt planificate la nivelul de 4, respectiv 10 mii de dolari.

Costurile fixe individuale pentru Alpha au fost de 2.000 mii USD pentru trimestrul planificat, iar pentru Beta - 8.000 mii USD. Costurile fixe rămase (NFC) s-au dovedit a fi egale cu 10.000 mii USD.

a) la împărțirea în mod egal a costurilor fixe indivize (5000 pe tip de produs), obținem:

Să încercăm să determinăm pragul de rentabilitate folosind diferite opțiuni. În primul rând, calculăm acoperirea propriilor costuri fixe:

b) atunci când împărțiți proporțional cu planul, trebuie să cunoașteți acest plan: 2900 și 2175, de exemplu, în bucăți. Ca bază de distribuție, luăm venituri minus acoperirea propriilor costuri fixe:

22500 mii de dolari = 2900 x 9 - 400 x 9 pentru Alpha;

27500 mii de dolari = 2175 x 20 - 800 x 20 pentru „Beta”.

c) baza marginală a profitului presupune că producția planificată este redusă cu valoarea acoperirii proprii (în unități):

2900 — 400 = 2500 2175 — 800 = 1375

Concluzie: abaterile din calcule sunt mici, deci puteti folosi oricare dintre metodele propuse in cazul unor volume aproximativ egale de produse. În caz contrar, este mai bine să utilizați metodele B și C:

B - pentru piețe și produse în creștere;

B - pentru „vaci de bani”.

3) Clasicul prag de rentabilitate pentru venituri este cea mai comună soluție aproximativă pentru o problemă cu mai multe produse. Se presupune că structura veniturilor se modifică nesemnificativ. Sarcina este pusă după cum urmează: pentru a găsi valoarea veniturilor la care profitul este resetat la zero. Pentru a face acest lucru, economistul trebuie să aibă un coeficient ( La), arătând ponderea costurilor variabile în venituri. Nu este greu de găsit, cunoscând ponderea costurilor variabile în costurile totale și a profitului în venituri. Ca rezultat, obținem ecuația:

De exemplu:

• ponderea costurilor variabile în venituri = 9742/16800 = 58%;
• costuri fixe = 5816 mii de ruble;
• pragul de rentabilitate = 5816 / (1-0,58) = 13848 mii ruble de venit

Spre deosebire de pragul clasic de rentabilitate pentru numărul de unități de producție, ar trebui făcută o rezervă cu privire la acuratețea rezultatelor:

• formula (7) este cu siguranță corectă dacă structura de ieșire rămâne neschimbată;
• cu toate acestea, se poate formula o condiție mai puțin strictă: coeficientul k rămâne neschimbat, i.e. ponderea costurilor variabile în venituri.
• Pragul de rentabilitate bazat pe ordonarea marginală în ordine descrescătoare. Punctul de rentabilitate se deplasează la stânga atunci când se utilizează comanda de produse în ordinea descrescătoare a marjei de contribuție.

Să ne uităm la acest efect interesant și rar descris cu un exemplu. Deci, compania are costuri fixe egale cu 16.000 USD și produce 4 produse cu cote diferite ale profitului marginal în venit (vezi Tabelul 2).

Tabelul 2. Date inițiale pentru calcularea pragului de rentabilitate pe baza ordonării marginale

Produs		Venituri (TK) Păpuşă.	Profit marginal (/OT), dolari.	Ponderea profitului marginal în venituri

Să calculăm pragul de rentabilitate pentru venituri pe baza formulei (7):

Să o determinăm ținând cont de faptul că mai întâi vom produce cele mai profitabile produse: A și B. Sunt doar suficiente pentru a acoperi costurile fixe: μπ(A)+μπ(B) = 12000 + 4000 = 16000 = FC. Astfel, obținem o estimare optimistă a pragului de rentabilitate:

20000 + 8000 = 28000.

Pragul de rentabilitate bazat pe ordonarea marginală în ordine crescătoare oferă o estimare pesimistă. Pentru a ilustra, folosim același exemplu. Produsele D, C, B sunt suficiente doar pentru a acoperi 12.000 USD, iar costurile fixe rămase de 4.000 USD reprezintă o treime din producția produsului A. Adică, o estimare pesimistă a pragului de rentabilitate:

Punctele de prag de rentabilitate bazate pe ordinea marginală în ordine descrescătoare și crescătoare oferă împreună intervalul de puncte de prag de rentabilitate posibile.

4) Punctul 1. Pragul de rentabilitate LCC. Abordarea Life Cycle Costing a problemei costurilor și profiturilor definește pragul de rentabilitate ca rezultatul care rambursează costurile integrale, luând în considerare întreaga durată de viață a produsului. Abordarea LCC încalcă prerogativele proiectării investițiilor. Pe lângă costurile fixe, el insistă și pentru acoperirea costurilor de investiții.

Exemplu de analiză LCC

Să presupunem că un consorțiu de firme rusești a investit 500 de milioane de dolari în cercetare și dezvoltare (R&D) pentru o nouă aeronavă.

Costurile fixe constau în 700 milioane USD în cercetare și dezvoltare (cheltuieli unice într-un anumit an), precum și 50 milioane USD în costuri fixe anuale. Costurile variabile pe aeronavă sunt de 10 milioane de dolari. Se preconizează că vor fi produse 25 de aeronave pe an, ele pot fi vândute pe piață cu maximum 16 milioane de dolari. Câte aeronave trebuie vândute pentru a compensa toate costurile fără a ține cont de factorul timp (acesta este și pragul de rentabilitate, dar ținând cont de ce?) și de câți ani va dura?

Rezolvare: Să notăm numărul necunoscut de ani cu Y. Costurile fixe vor depinde de numărul de ani până la atingerea pragului de rentabilitate: 700 + 50 x Y. Să echivalăm costurile totale și veniturile pentru Y ani:

700 + 50 x Y + 25 x 10 x Y = 25 x 16 x Y.

Prin urmare, Y = 7 ani, timp în care vor fi produse și vândute 175 de aeronave.

5) Pragul de rentabilitate marginal (punctul de rambursare pentru o unitate suplimentară de producție). În producția complexă modernă, costurile marginale (pentru producerea unei unități suplimentare de produs) nu devin imediat mai mici decât prețul. Eliberare,

asigurarea pragului de rentabilitate a unei unități suplimentare de producție este determinată de raportul:

Q bm: P = MS(Q bm) (8)

Acest punct arată momentul (ieșirea) când compania începe să lucreze „în plus”, adică. când, odată cu eliberarea încă o unitate de producție, profiturile încep să crească.

Din păcate, nu există o formulă mai detaliată. Acest raport

6) Pragul de rentabilitate al costurilor variabile (punct de acoperire a costurilor variabile):

TR = VC sau P = AVC. (9)

Arată că procesul de recuperare a costurilor fixe va începe în curând. Acesta este un indicator important atât pentru managerii care au „lansat” un produs nou, cât și pentru proprietari. Totuși, nici aici nu există o formulă mai inteligibilă pentru calcule. Motivul este același: raport

(9) întotdeauna individual.

Puncte de profit tinta

Ele arată producția unui singur produs (sau venitul în cazul producției cu mai multe produse) care oferă o anumită masă sau o rată a profitului.

1. Punct de profit țintă după numărul de unități de producție.

Indicatorul tradițional este producția care oferă un profit țintă. Calcule similare sunt efectuate în multe companii. Să presupunem că profitul necesar este π, adică

Această formulă se modifică ușor în cazul profiturilor țintă după impozitare. Iată calcule simplificate. Dacă profitul țintă după impozitare ar trebui să fie egal cu z, atunci (TR - TC) × (1 - t) = z, unde t este rata impozitului pe venit. Prin urmare, (P - AVC) x Q x (1 - t) = z + FC × (1 - t) sau

2. Punctul țintă de profit pentru venituri este ușor de calculat prin analogie cu formula (7):

În cazul cu produse multiple, acesta este supus acelorași restricții privind invariabilitatea coeficientului k, adică. ponderea costurilor variabile în venituri.

Analiza de sensibilitate se bazează pe utilizarea tehnicii „ce se va întâmpla dacă unul sau mai mulți factori care afectează valoarea vânzărilor, costurile sau profiturile se schimbă”. Pe baza analizei, este posibil să se obțină date privind rezultatul final pentru o anumită modificare a anumitor parametri. Analiza de sensibilitate se bazează pe margini de siguranță.

Marjele de siguranță (uneori traduse ca marjă de siguranță sau marjă de siguranță) arată marja de siguranță, pragul de rentabilitate a unei afaceri în procente sau unități fizice sau în ruble de venit. Prezentarea ca procent este mai clară și, cel mai important, vă permite să normalizați acest indicator important. Deși aceste standarde sunt extrem de aproximative, sunt utile. Matematicienii vorbesc despre astfel de cifre și formule cu dispreț: „indicatori manageriali”. Dar nu există nicio scăpare de la această „abordare inginerească”.

Margine de siguranță clasică după numărul de unități:

Arată cât de mult venitul poate scădea dacă producția este neprofitabilă. Un indicator mai mic de 30% este un semn de risc ridicat.

Avantaj clasic de securitate în funcție de venit:

Ambele margini de securitate sunt bune pentru afacere în ansamblu, deoarece costurile fixe sunt clare, dar sunt de puțin folos pentru segmentele de afaceri. Cu toate acestea, aplicarea „frontală” a variabilelor sau a costurilor marginale, după cum vă amintiți, necesită neliniaritatea funcțiilor acestora. Contabilitatea de gestiune clasică nu studiază aceste funcții și, prin urmare, este forțată să le considere liniare. Înseamnă asta că nu există alte margini de siguranță decât cele clasice? Răspunsul va fi nu.

Marja de siguranță a prețului arată cât de mult trebuie redus prețul pentru ca profitul să devină zero. Acesta va fi la prețul critic P k = AC. Apoi marginea de siguranță va fi ca procent din prețul existent:

Marja de siguranță pentru costurile variabile arată cât de mult trebuie crescute costurile variabile specifice pentru ca profitul să ajungă la zero. Valoarea critică a AVC este atinsă la AVC = P - AFC. Deoarece

Marja de siguranță pentru costurile fixe în termeni absoluti este egală cu profitul și în termeni relativi:

Vă rugăm să rețineți că în formulele (15-17) rezultatul rămâne neschimbat.

Probleme în determinarea pragului de rentabilitate

Dacă o firmă se confruntă cu costuri semi-fixe, pot exista mai multe puncte de rentabilitate. Graficul pragului de rentabilitate (vezi Fig. 2) arată trei puncte de prag de rentabilitate, iar zonele de profit și pierdere se înlocuiesc reciproc pe măsură ce volumul activității crește.

Orez. 2. Multiplicitatea punctelor de rentabilitate clasice în cazul costurilor semi-fixe.

Înmulțirea similară se aplică și punctelor de rentabilitate non-clasice.

Dificultățile în efectuarea unei analize de prag de rentabilitate se pot datora următoarelor motive:

• la nivel inalt propunerile pot fi nevoite să reducă prețul unitar. Prin urmare, va apărea punct nou pragul de rentabilitate, întins la dreapta;
• Clienții „mari” vor fi probabil eligibili pentru reduceri de volum. Pragul de rentabilitate se deplasează din nou la dreapta;
• Dacă cererea depășește oferta, atunci poate fi recomandabil să creșteți prețul. Aceasta va muta pragul de rentabilitate la stânga;
• costul materiilor prime și al materialelor pe unitatea de producție poate scădea cu volume mari de achiziții sau crește odată cu întreruperile aprovizionării;
• costurile salariale unitare pentru lucrătorii din producție sunt probabil să scadă odată cu volumele mari de producție;
• atât costurile fixe, cât și cele variabile tind să crească în timp;
• costurile nu pot fi întotdeauna împărțite cu acuratețe în fixe și variabile;
• structura vânzărilor se poate schimba destul de semnificativ.

Planurile de afaceri primitive pur și simplu ignoră toate aceste calcule analitice elementare.

Cu toate acestea, se crede că analiza pragului de rentabilitate este efectuată peste tot și importanța sa este mare. Observațiile mele nu confirmă acest lucru. Ca orice model, CVP are propriul său „câmp de luptă” și este fragmentat. Multe companii efectuează analize CVP numai pentru proiecte noi. Munca regulată cu profitabilitatea produselor și a segmentelor din țara noastră, din păcate, nu este încă suficientă.

Caz cu soluții

Așadar, două companii: ZAO Staromekhanicheskiy Zavod (denumită în continuare SMZ) și OAO Foreign Automation (denumită în continuare ZAM) își desfășoară activitatea pe piața Mica Rusă și produc piese folosite în reparațiile auto. Astăzi, aceste două companii au împărțit piața rusă - fiecare deține 50%. Piesele fabricate au aceeasi calitate si pret. Unitățile de producție ale ambelor companii sunt situate în vecinătatea orașului Mariupol.

Cu toate acestea, companiile diferă radical în ceea ce privește structurile lor de costuri. „Foreign Automation” are o producție complet automatizată și foarte intensivă în capital. Iar „Uzina mecanică veche” este o producție neautomatizată cu o mare parte a muncii manuale. Declarațiile lunare de profit și pierdere ale companiilor sunt după cum urmează (a se vedea Tabelul 1).

Tabel 1. Situația inițială (în unități monetare)

Indicatori	„Automatizare străină”	„Uzina mecanică veche”
Vânzări, buc.
Pret pentru unul
Costuri variabile unitare
Costuri fixe specifice
Costuri unitare totale
Costul total	9,5x5000 = 47500	9,5x5000 = 47500
	50000 — 47500 = 2500	50000 — 47500 = 2500

Ambele companii au în vedere modalități de creștere a profiturilor. Una dintre ele este să începeți să vă vindeți produsele unui segment mare, dar cu venituri relativ mici (sau economice), de cumpărători care sunt acest moment nimeni nu serveste. Capacitatea potențială a acestui segment este de 2000 de bucăți pe lună. Astfel, o companie care a captat acest segment va avea vanzarile in termeni fizici in crestere cu 40%. Singura problemă este că în acest segment consumatorii vor cumpăra piese la un preț nu mai mare de 8,50 USD. adică pe bucată, adică Cu 15% mai mic decât prețul pieței și 1 USD. adică sub costurile totale de producție în acest moment. „Cum poți vinde la un preț sub cost”? — șeful PEO cu mulți ani de experiență de lucru la Staromekhanicheskiy Zavod este indignat.

Întrebarea 1: Să presupunem că ambele companii pot segmenta piața fără costuri suplimentare (adică să înceapă să vândă piese către segmentul economic cu o reducere de 15%, fără a le submina vânzările la preț complet către cumpărătorii bogați). Cât va putea fiecare companie să crească profiturile dacă va crește vânzările (în unități): a) cu 20%, adică captând jumătate din segmentul economiei?

b) cu 40%, captând întregul segment al economiei?

În cazul în care companiile (una sau ambele) utilizează această ocazie creste profitul?

Întrebare	Logica de răspuns	„Automatizare străină”	„Uzina mecanică veche”
	Creșterea profitului (Δπ) se calculează prin profitul marginal pe unitatea de producție într-un lot suplimentar (αμπ)	αμπ = 8,5 - 2,5 = 6 Δπ = 6x1000 = 6000	αμπ = 8,5 - 5,5 = 3 Δπ = 3x1000 = 3000
		αμπ = 8,5 - 2,5 = 6 Δπ = 6x 2000 = 12000	αμπ = 8,5 - 5,5 = 3 Δπ = 3x2000 = 6000

Concluzie: Ambele companii vor fi bucuroase să „prindă” chiar și jumătate din segmentul economiei, ca să nu mai vorbim de fericirea de a-l prelua în întregime.

Întrebarea 2: Ce trebuie făcut dacă nici SMZ, nici ZAM nu pot segmenta efectiv piața și ambele firme vor fi obligate să stabilească un preț unic pentru toți cumpărătorii (adică 8,50 USD atât pentru segmentul economic, cât și pentru cumpărătorii bogați).

A. Calculați BOP (volumul de vânzări prag de rentabilitate) pentru fiecare

companii, dacă prețul este redus la 8,50 USD. e.

b. Cât de mult vor crește profiturile fiecărei companii dacă vânzările sale

va crește cu 40% (în unități)?

Atenție: BOP (break-even volume de vânzări) în acest caz presupune că compania ar trebui să primească aceleași, și nu zero, profituri.

Volumul vânzărilor prag de rentabilitate este găsit în practică mai des decât analiza CVP clasică. Se găsește în viață, dar nu întotdeauna în manuale. Aceasta este o variantă a punctului de profit țintă în dinamică: atunci când factorii se schimbă, profitul rămâne la același nivel. Volumul vânzărilor prag de rentabilitate presupune că compania ar trebui să primească aceleași profituri în timpul schimbărilor, și nu zero. De exemplu, o mașină veche este înlocuită cu una mai performantă și mai scumpă. Desigur, se pune întrebarea: cât de mult ar trebui să crească producția pentru a „recupera costurile”?

Întrebare	Logica de răspuns	„Automatizare străină”	„Uzina mecanică veche”
	Calculat prin egalitatea profiturilor marginale înainte și după modificări	μπ (până la) = 7,5x5000 = 37500 = μπ (după) = 6xQ μπ (după) = 7,5x5000 =37500	μπ (până la) = 4,5x5000 = 22500 = μπ (după) = 3xQ
b. Creșterea producției cu 40%	Creșterea profitului (Δπ) este calculată ca diferența dintre profiturile marginale înainte și după modificări	μπ (după) = 6x7000 = 42000 μπ = 42000 - 37500 = 4500	μπ (după) = 4,5x5000 = 22500

Aceasta este ceea ce numim o structură competitivă a costurilor cu costuri variabile medii mai mici. „Foreign Automation” va rezista la reducerea prețului, dar „Old Mechanical Plant” nu va rezista. Dumpingul (jucând la prețuri mai mici) este destinul firmelor cu costuri variabile scăzute. Costurile fixe nu au nimic de-a face cu asta.

Întrebarea 3: În timp ce companiile se gândeau, un concurent puternic, Fabrica de Automobile, le-a invadat piața. A cucerit cu ușurință jumătate din piață, vânzând aceleași piese cu 9 USD. Va trebui să revenim la situația inițială și să analizăm fiabilitatea SMZ și ZAM. Ambele companii au pierdut jumătate din vânzări (în unități). Rezultatele sunt prezentate în tabel. 2.

Tabelul 2. Situația după invazia „adversarului” (în unități monetare)

Indicatori	„Automatizare străină”	„Uzina mecanică veche”
Vânzări, buc.
Preț pe bucată, a. e.
Specific
variabile
cheltuieli
Costuri fixe (pe lună)
Specific
permanent	14 = 35000: 2500
cheltuieli
Costuri unitare totale
Costul total	16,5x2500 = 41250	13,5x2500 = 33750
	22500 — 41250 = -18750	22500 — 33750 = -11250

Desigur, ambele companii sunt în pierdere, dar poate este mai ușor pentru Staromekhanichesky Zavod să le suporte. Aceasta este ceea ce numim o structură robustă de costuri cu costuri fixe mai mici.

Întrebarea 4: Dimineața. Invazia Uzinei de Automobile s-a dovedit a fi un coșmar. Presupunând că nicio companie nu poate segmenta piața, ce sfaturi ați da fiecărei companii cu privire la această oportunitate?

Răspuns: „Foreign Automation” ar trebui să reducă prețul, dar „Old Mechanical Plant” nu ar trebui. ZAM are toate șansele să câștige competiția de preț datorită costurilor variabile mai mici.

După ce a analizat situația, ZAM a decis să profite de oportunitatea de a vinde piese către un nou segment și a redus prețurile cu 15%. Vânzările sale au crescut la 7.000 de unități pe lună la un preț de 8,50 USD. e. Cu întârziere, SMZ a fost, de asemenea, nevoită să reducă prețurile pentru a-și păstra clienții. Conducerea SMZ consideră că dacă nu și-ar fi redus prețurile, ar fi pierdut 60% din vânzări. Din păcate, după reducerea prețului, SMZ operează în pierdere.

Întrebarea 5: Decizia Staromekhanichesky Zavod de a reduce prețurile a fost justificată financiar? Să spunem că, dacă SMZ decide să părăsească complet această piață, va putea reduce costurile fixe la jumătate. De exemplu, refuzați să închiriați spații, terenuri și alte cheltuieli. Restul de 50% din costurile fixe sunt întreținerea împrumut bancar pentru achiziționarea de echipamente care au valoare de salvare zero. Calculați și comparați profiturile pentru diferite opțiuni.

Poziția după reducerea prețului:

μπ (până la) = 4,5x5000 = 22500

μπ (după) = 3x5000 = 15000

FC = 20000, π = -5000.

Opțiune alternativă: nu reduceți prețul, ci pierdeți o parte din piață:

μπ (până la) = 4,5x5000 = 22500

μπ (după) = 4,5x2000 = 9000

FC = 20000, π = -11000.

Prin urmare, reducerea prețului este benefică pe termen scurt.

La ieșirea de pe piață π = -10000. Prin urmare, ar trebui să rămâneți și să reduceți prețul, deși producția va fi neprofitabilă: FC = 20000, π = 15000 - 20000 = -5000.

Din fericire, managerii de la Vechea Uzină Mecanică au citit cartea lui Michael Porter Competitive Advantage și au decis să analizeze modul în care funcționează întregul lanț valoric. În urma analizei pieței, au aflat că cel puțin 3.500 de piese sunt achiziționate lunar de șoferi, care apoi trebuie să refacă independent această piesă, astfel încât să se potrivească mai bine mărcii lor de mașini: și anume, Volga. Astfel, există o oportunitate pe piață de a produce o versiune specializată a piesei pentru această categorie de șoferi. Și deși costurile de producție la SMZ vor crește, costurile suplimentare vor fi totuși mai mici decât cheltuiesc șoferii în prezent pentru reprelucrarea pieselor.

Pentru a produce piese specializate, SMZ va trebui să investească capital suplimentar, taxa pentru care va fi de 3000 USD. pe luna.

Întrebarea nr. 6: Pentru a produce piese specializate, SMZ va trebui să cumpere echipamente noi și o clădire nouă, care va costa 23.000 USD. costuri fixe pe lună în loc de 20.000 USD. e. pe lună. Conducerea fabricii este convinsă că vor putea vinde piese specializate cu 6,00 USD mai mult decât piesele obișnuite (adică 16,00 USD), cu toate acestea, costurile variabile specifice vor crește cu 3,00 USD. e. pe lună. Va fi profitabil pentru SMZ să se concentreze pe producerea doar de piese specializate?

Răspuns: FC = 23000, π = (1b-8.5)x3500 - 23000 = 3250. Da, producția numai de piese specializate este profitabilă, deoarece profitul va crește cu 3250 - 2500 = 750 USD. e.

Întrebarea #7: Care este numărul minim de piese specializate pe care SMZ trebuie să le vândă pe lună pentru a depăși profiturile pe care le obține în prezent ca producător de piese standard? Tine minte? Am numit acest prag de rentabilitate volum de vânzări.

Răspuns: FC = 23000, π = (16-8,5)xQ - 23000 = 2500. Q = 3400.

Întrebarea nr. 8: Cât de mult vor crește profiturile Vechii Uzine Mecanice ca producător de piese specializate dacă va vinde 3.500 de bucăți pe lună la prețul de 16 USD pe bucată. ?

Răspuns: 3250 — 2500 = 750.

„Opțiuni necunoscute pentru analiza pragului de rentabilitate”

Există și alte opțiuni pentru analiza pragului de rentabilitate. Pentru majoritatea vor fi neașteptate. Le numim cele „trei puncte de prag de rentabilitate”:

Primul și cel mai rapid realizabil - pragul marginal de rentabilitate - arată la ce producție prețul va începe să plătească pentru costurile suplimentare de producere a încă o unitate de producție (P > MC - în condiții de concurență perfectă sau MR > MC - în condiţii de concurenţă imperfectă). Prima condiție (P > MC) corespunde spiritului contabilității de gestiune și este destul de demnă de folosit. Al doilea (MR > MC) este potrivit doar pentru teoria economică pură, deși ar fi prezumțios să negi posibilitatea utilizării sale practice.

Al doilea punct - pragul de rentabilitate al costurilor variabile - arată rezultatul la care va fi posibil să se acopere toate costurile variabile (TR > VC).Bineînțeles, această formulare a problemei este tipică pentru Costul variabil. În cazul costurilor directe, un punct similar va fi numit pragul de rentabilitate al costurilor directe (TR > DC).

Al treilea punct - clasic - stabilește ieșirea la care va fi posibilă acoperirea tuturor costurilor (TR > TC). A umplut toate manualele, așa că majoritatea studenților și specialiștilor cred că pragul de rentabilitate clasic este analiza CVP. Aceasta este o exagerare clară, sau mai degrabă o subestimare a rolului și capacităților analizei CVP.

Exemplu. Evaluarea performanței magazinelor companiei și alocarea costurilor administrative generale

La începutul anului, o mare companie din Moscova și-a stabilit un obiectiv ambițios: să deschidă 200 de noi magazine de marcă în toată țara în câțiva ani. Economistul biroului central a întrebat cum să aloce costurile biroului central între magazine? Răspunsul, în mod surprinzător, se bazează pe „trei puncte de prag de rentabilitate”:

1. Un magazin nou deschis trebuie mai întâi să plătească pentru întreținerea curentă. Aceasta este prima și specifică sarcină pentru management. Nu este necesar să se aloce costuri unor astfel de magazine. Acesta este, de asemenea, pragul marginal de rentabilitate, doar nu pentru produse, ci pentru magazine. Toate celelalte lucruri fiind egale, echipa care trece mai repede de prima etapă va „câștiga competiția capitalistă”. Nimeni nu a anulat stimulentele morale.

2. Odată ce magazinul contribuie la copertă, va începe o altă etapă de dezvoltare. Aici trebuie să recuperați pierderile de curent acumulate din etapa anterioară. Acesta este, de asemenea, un fel de prag de rentabilitate pentru costurile variabile, doar nu pentru produse, ci pentru magazine.

3. Abia în următoarea, a treia etapă, este necesar să lupți pentru recuperarea clasică. Și doar aici poți distribui costurile biroului central între magazine. Developed Direct Costing salută această soluție, dar nu oferă sfaturi cu privire la bazele de postare costuri indirecte utilizare.

Tocmai această decizie ar trebui să vizeze planul de afaceri al fiecărui magazin sau sucursală, reprezentanță, zonă de afaceri și așa mai departe.

„Câte produse trebuie produse și vândute? Ce preț ar trebui să stabilesc pentru ca acesta să înceapă să facă profit?” — aceste întrebări privesc fiecare antreprenor. Răspunsul poate fi dat prin calcularea pragului de rentabilitate (situația în care cheltuielile vor fi egale cu veniturile).

După ce ați găsit acest punct, puteți începe să optimizați activitățile întreprinderii: produceți mai multe sau mai puține produse sau modificați prețurile.

În momentul în care veniturile depășesc pragul de rentabilitate, putem spune că compania realizează profit. În caz contrar, suferă pierderi.

Modelul economic al pragului de rentabilitate

Pentru a calcula pragul de rentabilitate, ar trebui definite mai multe axiome:

• Cheltuielile și veniturile sunt descrise ca o funcție liniară (adică, rata de schimbare este constantă);
• În perioada analizată, prețurile, precum și costurile de producție, rămân neschimbate;
• Structura produselor fabricate, precum și capacitățile de producție, nu se modifică;

3 etape de calcul al pragului de rentabilitate conform A. D. Sheremet

Fiecare calcul necesită o anumită secvență.

Astfel, economistul rus A.D. Sheremet a identificat 3 etape de optimizare a activității unei întreprinderi prin calcularea pragului de rentabilitate:

1. Mai întâi trebuie să colectați informații despre profit primite de întreprindere, precum și costurile suportate;
2. Apoi, trebuie să calculați costurile fixe și variabile, găsiți pragul de rentabilitate și zonele de siguranță;
3. Etapa finală ar trebui să fie determinarea cantității de produse necesar de implementat pentru a asigura stabilitatea financiară a întreprinderii;

Din aceasta se poate observa că în cele din urmă întreprinderea trebuie să fie determinată să aibă un venit minim la care să-și poată continua activitățile.

Metode de calcul al pragului de rentabilitate

Principalii indicatori care vor trebui utilizați la determinarea pragului de rentabilitate sunt:

P – prețul produsului;

X – volumul de produse fabricate necesar pentru vânzare;

FC – costuri fixe (nu depind de cantitatea de produse produse, de exemplu, salariu angajați);

VC (X) – costuri variabile (crește cu fiecare unitate de producție);

S – venituri pentru o anumită perioadă;

R – profitabilitate.

Puteți găsi pragul de rentabilitate în diferite moduri, în funcție de informațiile disponibile.

Prima metodă: costurile și volumul vânzărilor sunt cunoscute

Având informații despre costuri, precum și despre cantitatea de produse care trebuie vândute, este posibil să se determine prețul minim pentru un produs care să permită întreprinderii să lucreze „pentru a ajunge la rentabilitate”.

Formula în sine arată astfel:

P = (FC + VC (X)) / X.

A doua metodă: prețul și costurile sunt cunoscute

Aici, cunoscând prețul și costurile, se determină volumul vânzărilor de produse, ceea ce vă va permite să obțineți profit zero.

Formulă:

X = FC / (P – VC).

Absența variabilei „(X)” se explică prin faptul că formula ia în considerare doar costurile de producere a 1 unitate de producție.

În practică, prețul unui produs este stabilit în avans pe baza costurilor și a realităților pieței, astfel încât determinarea cantității este cea mai frecventă sarcină cu care se confruntă managementul.

Calculul pragului de rentabilitate pentru sectoarele de servicii și comerț

Metoda de determinare a pragului de rentabilitate pentru industriile de servicii și comerț este complexă și incertă. Numărul de mărfuri în comerț poate ajunge la câteva mii și calcularea costului fiecărui produs se dovedește a fi imposibilă.

În industria serviciilor, costurile nu pot fi determinate cu exactitate din cauza unicității fiecărui serviciu furnizat.În aceste cazuri, este de preferat să folosiți indicatori de profitabilitate. Rentabilitatea este diferența dintre preț și costul producției.

Formulă:

S = FC/R.

Calculul pragului de rentabilitate în Excel

Pentru a efectua calculul, trebuie să determinați principalii indicatori.

Să presupunem că:

• Costuri fixe = 100;
• Costuri variabile = 50;
• Pret = 75;

Trebuie să creați și să completați un tabel:

• Costuri fixe = C 2
• Costuri variabile = A 9*$C$3
• Costuri totale = B9+C9
• Venit = A 9*$C$4
• Profit net = E9 – D9

Pe baza acestui tabel, se poate observa că pragul de rentabilitate este atins odată cu lansarea celui de-al 4-lea produs, iar lansarea ulterioară crește profitul organizației.

Beneficiile practice ale utilizării pragului de rentabilitate

Determinarea pragului de rentabilitate este una dintre sarcinile principale cu care se confruntă managerii și angajații întreprinderii.

Astfel, determinarea nivelului de echilibru al veniturilor și cheltuielilor va permite antreprenorilor startup care intră pe piață cu un produs unic să stabilească prețul optim pentru produsul lor.

În organizațiile mari, este foarte important să se stabilească procesul de producție și vânzare a produselor. Natura pe termen lung a activității necesită o atenție deosebită planificării producției și vânzărilor de produse.

De exemplu, un producător de băuturi trebuie să determine prețul și volumul de producție care vor satisface cel mai bine cererea și vor maximiza profiturile. Excesul de producție duce la costuri inutile, iar aprovizionarea insuficientă duce la pierderi de profit.

Pe lângă organizațiile în sine, acest indicator este utilizat de investitori, bănci, incubatoare de afaceri pentru a rezolva problema furnizării Bani sau sediul.

Punctele forte și punctele slabe ale modelului pragului de rentabilitate

În ciuda acestui fapt, acest model are dezavantaje serioase:

1. Linearitatea funcției nu ne permite să luăm în considerare schimbările care apar pe piață. Caracteristici precum sezonalitatea, inflația, creșterea concurenței nu sunt afișate în niciun fel pe grafic;
2. Costurile afacerii se pot schimba în timp, care, de asemenea, nu este luat în considerare la calcularea pragului de rentabilitate;
3. Limitarea cererii doar prin preț în model nu reflectă situația reală de pe piață. Alții influențează și cererea caracteristici importante produs, cum ar fi calitatea sau moda.

Determinarea pragului de rentabilitate

Puteți utiliza o diagramă pentru a determina pragul de rentabilitate. Pentru a-l construi, trebuie să aveți informații despre costurile fixe și variabile, precum și prețurile pentru 1 unitate de producție.

Graficul afișează 2 linii drepte:

1. Cheltuieli;
2. Cantitatea de produse (notă: tabele);

În punctul în care se intersectează va exista un prag de rentabilitate. Cu cât veniturile directe sunt mai mari în raport cu acesta, cu atât profitul va primi organizația.

Trasarea unei diagrame a pragului de rentabilitate

Calcularea pragului de rentabilitate pentru un magazin alimentar (exemplu)

Pentru a calcula pragul de rentabilitate al unui magazin, este necesar să se determine costurile sale fixe. Să luăm ca exemplu un magazin alimentar.

Să presupunem că:

• Închirierea spațiilor - 80.000 de ruble;
• Salariu pentru vânzători - 60.000 de ruble;
• Prime de asigurare (30%) – 18.000 de ruble;
• Costurile de utilități - 10.000 de ruble.
• Achizitie de produse alimentare - 800.000

Costurile totale vor fi de 968.000 de ruble. Rata rentabilității va fi stabilită la 50%.

Conform formulei, obținem:

S = 968000 / 50% = 1936000 rub.

Cu un control mediu de 500 de ruble. magazinul va trebui să deservească 3.872 de clienți pe lună.

Calculul pragului de rentabilitate pentru o întreprindere (exemplu)

Să presupunem că o întreprindere produce 1 tip de produs, costul unei unități este de 50.000 de ruble. Prețul este de 100.000 de ruble. Costuri fixe - 2.000.000 de ruble.

Se dovedește:

X = 2000000 / (100000 - 50000) = 40 de unități de producție.

Concluzie

Pentru a rezuma, trebuie spus că modelul pragului de rentabilitate este util pentru planificarea activităților unei organizații: vă permite să determinați volumul necesar de producție pentru a obține un profit și, de asemenea, ajută la determinarea prețului produsului.

În plus, simplitatea relativă a acestui calcul vă permite să obțineți indicatorii necesari destul de rapid și literalmente în genunchi.

Noskova Elena

Sunt în profesia de contabil de 15 ani. Ea a lucrat ca contabil șef într-un grup de companii. Am experiență în trecerea inspecțiilor și obținerea de împrumuturi. Familiar cu domeniile producție, comerț, servicii, construcții.

Punctul de rentabilitate este volumul critic de producție. Când pragul de rentabilitate este atins, profitul și pierderea organizației sunt zero.

Pragul de rentabilitate este important la determinarea poziţiei financiare a întreprinderii. Excesul de producție și volume de vânzări peste pragul de rentabilitate determină stabilitatea financiară a întreprinderii.

Modelul pragului de rentabilitate se bazează pe o serie de ipoteze inițiale:

• comportamentul costurilor și veniturilor poate fi descris printr-o funcție liniară a unei variabile - volumul producției;
• costurile variabile și prețurile rămân neschimbate pe toată perioada de planificare;
• structura produsului nu se modifică în perioada planificată;
• comportamentul costurilor fixe și variabile poate fi măsurat cu precizie;
• La sfârşitul perioadei analizate, întreprinderea nu are stocuri de produse finite (sau acestea sunt nesemnificative), adică. volumul vânzărilor corespunde volumului producției.

Folosind metoda algebrică, punctul de profit zero (formula punctului de prag de rentabilitate) este calculat pe baza următoarei relații:

I = S - V - F = (p * Q) - (v * Q) - F = 0

Unde, I este valoarea profitului;

S - venituri;

V - costuri variabile totale;

F - costuri fixe totale;

Q - volumul producției în termeni fizici;

v - costuri variabile pe unitatea de producţie;

p - preț unitar (preț de vânzare).

Pragul de rentabilitate determină ce volum de vânzări trebuie să fie pentru ca compania să-și acopere toate cheltuielile fără a obține profit. La rândul său, cum crește profitul odată cu modificările veniturilor (indică efectul de pârghie operațional (levier de operare)).

Atunci când determinați pragul de rentabilitate, trebuie să împărțiți costurile în două componente:

- Costuri variabile - creștere proporțională cu creșterea producției (volumul vânzărilor de mărfuri);

Costurile fixe nu depind de numărul de produse produse (mărfuri vândute) și dacă volumul operațiunilor crește sau scade.

Pragul de rentabilitate este de mare importanță pentru creditor, deoarece este interesat de viabilitatea companiei și de capacitatea acesteia de a plăti dobânda la împrumut și valoarea datoriei principale. Astfel, gradul în care volumele vânzărilor depășesc pragul de rentabilitate determină marja de stabilitate (marja de siguranță) a întreprinderii.

Să introducem următoarea notație:

B - venituri din vânzări.

Рн - volumul vânzărilor în termeni fizici.

Zper - costuri variabile.

Poștă - costuri fixe.

C - preț pe bucată.

Zsper - costuri medii variabile (pe unitate de producție).

Tbd este pragul de rentabilitate în termeni monetari.

Tbn este pragul de rentabilitate din punct de vedere fizic.

Formula pragului de rentabilitate în termeni monetari:

Tbd = V*Zpost/(V - Zper)

Formula pragului de rentabilitate în termeni fizici (în unități de produse sau mărfuri):

Tbn = Zpost / (C - ZSper)

Cât de departe este compania de pragul de rentabilitate arată marjă de siguranță.

Formula pentru marja de siguranță în termeni monetari:

ZPd = (B -Tbd)/B * 100%

Formula marjei de siguranță în termeni fizici:

ZPn = (Rn -Tbn)/Rn * 100%

Marja de siguranță arată cât de mult veniturile sau volumul vânzărilor trebuie să scadă pentru ca compania să atingă pragul de rentabilitate.

Marja de siguranță este o caracteristică mai obiectivă decât pragul de rentabilitate. De exemplu, pragul de rentabilitate al unui magazin mic și al unui supermarket mare poate diferi de mii de ori și doar marja de siguranță va arăta care dintre întreprinderi este mai stabilă.

Marja de putere financiară arată excesul veniturilor reale din vânzări peste pragul de rentabilitate. Cu cât această valoare este mai mare, cu atât p/p este mai stabil financiar. Marja de putere financiară arată cât de mult vânzările (producția) de produse pot fi reduse fără a suferi pierderi.

Excesul de producție reală peste pragul de profitabilitate este o marjă de putere financiară a companiei:

Marja de putere financiară= Venituri - Pragul de profitabilitate.

Marja de putere financiară a unei întreprinderi este cel mai important indicator al gradului de stabilitate financiară. Calculul acestui indicator ne permite să evaluăm posibilitatea unei reduceri suplimentare a veniturilor din vânzările de produse în limita pragului de rentabilitate.

În practică, sunt posibile trei situații, care vor avea efecte diferite asupra cantității de profit și a marjei de putere financiară a întreprinderii:

1) volumul vânzărilor coincide cu volumul producției;

2) volumul vânzărilor este mai mic decât volumul producției;

3) volumul vânzărilor este mai mare decât volumul producției.

Atât profitul, cât și marja de putere financiară obținută cu un exces de produse produse sunt mai mici decât atunci când volumele vânzărilor corespund volumelor de producție. Prin urmare, o întreprindere interesată să-și sporească atât stabilitatea financiară, cât și rezultat financiar, ar trebui să consolideze controlul asupra planificării volumului de producție. În cele mai multe cazuri, o creștere a stocului unei companii indică un exces de producție.

Excesul acestuia este evidentiat direct de o crestere a stocurilor in ceea ce priveste produsele finite, si indirect de o crestere a stocurilor de materii prime si materii prime, intrucat compania suporta costuri pentru acestea deja la achizitionarea lor. O creștere bruscă a stocurilor poate indica o creștere a producției în viitorul apropiat, care trebuie, de asemenea, să facă obiectul unei justificări economice riguroase.

Astfel, dacă se detectează o creștere a rezervelor unei întreprinderi în perioadă de raportare se poate trage o concluzie despre impactul acestuia asupra rezultatului financiar și asupra nivelului de stabilitate financiară. Prin urmare, pentru a măsura în mod fiabil valoarea marjei de siguranță financiară, este necesară ajustarea indicatorului de venituri din vânzări cu valoarea creșterii stocului întreprinderii pentru perioada de raportare.

Analiza raportului cost-volum-profit este uneori numită analiza pragului de rentabilitate în practică. Acest punct mai este numit și punctul „critic” sau „mort” sau punctul „de echilibru”. În literatură puteți găsi adesea acest punct desemnat ca BER (abrevierea „punct de prag”), adică punctul sau pragul de rentabilitate.

Pentru a calcula pragul de rentabilitate (pragul de rentabilitate), sunt utilizate trei metode: grafic, ecuații și marja de contribuție.

La metoda grafica Găsirea pragului de rentabilitate (pragul de rentabilitate) se reduce la construirea unui grafic complex „costuri – volum – profit”. Punctul de rentabilitate de pe grafic este punctul de intersecție al liniilor drepte construite în funcție de valoarea costurilor totale și a veniturilor brute. La pragul de rentabilitate, venitul primit de întreprindere este egal cu costurile sale totale, în timp ce profitul este zero. Valoarea profitului sau pierderii este umbrită. Dacă o companie vinde produse mai puțin decât pragul de volum al vânzărilor, atunci suferă pierderi dacă vinde mai mult, realizează profit.

Se numește venitul corespunzător pragului de rentabilitate venitul de prag . Se numește volumul producției (vânzărilor) la pragul de rentabilitate volumul prag de producție (vânzări), dacă o întreprindere vinde produse mai puțin decât pragul volumului vânzărilor, atunci suferă pierderi, dacă sunt mai mari, realizează profit.

Figura 1 - Pragul de rentabilitate

Metoda ecuației se bazează pe calcularea profitului întreprinderii folosind formula:

Venituri - Costuri variabile - Costuri fixe = Profit

Detaliind procedura de calcul a indicatorilor formulei, aceasta poate fi prezentată în următoarea formă:

(Preț pe unitate × Număr de unități) - (Costuri variabile pe unitate × Număr de unități) - Costuri fixe = Profit.

Metoda ecuației poate fi utilizată și pentru a analiza impactul modificărilor structurale în mixul de produse. În acest caz, vânzările sunt considerate ca un set de cote relative de produse în valoarea totală a veniturilor din vânzări. Dacă structura se modifică, atunci volumul veniturilor poate atinge o valoare dată, dar profitul poate fi mai mic. În aceste condiții, impactul schimbării structurii asupra profitului va depinde de modul în care s-a schimbat sortimentul - spre produse cu profit scăzut sau cu profit ridicat.

O variație a metodei ecuației este metoda venitului marginal, în care pragul de rentabilitate (pragul de rentabilitate) este determinat de următoarea formulă:

Pragul de rentabilitate= Compoziție și conținut situațiile financiare: Bilanț, Raport câștiguri și pierderi. Scopul documentelor financiare și posibilitatea utilizării acestora în sistemul de management.

Principalele surse de informații pentru efectuarea analizei financiare și adoptarea SD sunt rapoartele contabile (Formular 1 - Formularul 5).

Situațiile contabile trebuie să prezinte o imagine obiectivă și completă a poziției financiare a întreprinderii la o anumită dată. Informațiile fiabile și complete sunt compilate pe baza regulilor stabilite prin reglementările privind contabilitate. La generarea situatiilor financiare este necesar sa se asigure neutralitatea informatiilor, adica satisfacerea exclusiv unilaterala a intereselor unor grupuri de utilizatori fata de altele.

Soldul de carte vă permite să vă faceți o idee clară și imparțială asupra proprietății și situației financiare a întreprinderii. Acesta reflectă starea fondurilor întreprinderii în termeni monetari la o anumită dată în 2 secțiuni.

Echilibru:

1. Proprietate:

După componenţa investiţiilor:

Active fără cifra de afaceri (active fixe și imobilizări necorporale);

Active circulante (stocuri, numerar, creante).

2. Resurse finlandeze :

După sursele de formare:

Capital propriu (secțiunea 3 „capital și rezerve”);

Fonduri împrumutate (secțiunile 4 și 5).

2 interpretări interdependente ale echilibrului au devenit larg răspândite:

1. Subiect-material - activul bilanțului arată compoziția și amplasarea proprietății, a cărei prezență este confirmată de inventar.

2. Eficient din punct de vedere al costurilor - un activ de bilanț exprimă valoarea costurilor întreprinderii rezultate din operațiuni comerciale și tranzacții financiare anterioare și cheltuielile suportate de aceasta pentru posibile venituri viitoare; pasivul reflectă obligațiile apărute în procesul de atragere a activelor interpretarea acesteia este de natură juridică

Toate obligațiile sunt clasificate din punct de vedere legal în funcție de obligația și prioritatea de satisfacere (în primul rând datoria pe termen scurt). Semnificația economică a pasivului bilanţier constă în faptul că reflectă sursele formării proprietăţii. Unul dintre scopurile bilanțului este de a caracteriza modificările situației financiare a întreprinderii în perioada de raportare.

Clasificarea soldului:

1) După sursele de informare: inventar, carte (pe baza Registrului general), general (pe baza declarației);

2) După momentul întocmirii: introductiv, curent, lichidare, separare (dacă există divizări), consolidare (dacă este o fuziune);

3) După volumul de informații: unic (1 subdiviziune structurală), consolidat;

4) Pe tip de activitate: organizatie comerciala, fond de investitii, bilant bancar, bilant societati de asigurari, bilant organizatie bugetara;

5) După natura activității: bilanțul activităților principale, soldul activităților neprincipale;

6) După tipul de proprietate: întreprinderi de stat (municipale), întreprinderi private (comunitare, parteneriat), organizații cu investiții străine;

7) Curățarea treptată a bilanţului de indicatori inutile: brut, net (net).

În Formularul 2 „Declarație de profit și pierdere” - datele privind veniturile, cheltuielile și rezultatele financiare sunt prezentate pe bază de angajamente de la începutul anului până la data de raportare. Aici puteți găsi informații despre rezultatul finlandez, atât pentru perioada de raportare, cât și pentru cea anterioară.

Tipurile de profit sunt reflectate aici:

Brut (diferența dintre veniturile din vânzări și c/c);

Din vânzări (diferența dintre cheltuielile brute și cele comerciale);

Înainte de impozite (din vânzări + sold din alte venituri și cheltuieli);

Net (după impozitare, adică înainte de impozitare - impozit pe venit).

Formularul 3 „Declarația fluxului de capital”» - conține informații despre valoarea capitalului la începutul perioadei, primirea și utilizarea acestuia în cursul anului și reflectă soldul reportat la începutul anului.

Formularul 4 „Raportul fluxului de numerar”- contine informatii despre fluxurile de numerar, incasarea acestora, tinand cont de soldul acestora la inceputul activitatii in contextul activitatilor curente, investitionale si financiare.

Date contabile raportarea vă permite să identificați financiar poziţia întreprinderii, solvabilitatea şi rentabilitatea acesteia.

1 - Bukh. raportarea permite o analiză mai profundă a relațiilor interne și externe ale gospodăriilor. subiect și întreprindere, să-și evalueze capacitatea de a-și plăti în timp util și integral obligațiile.

2 - Utilizatori externi de contabilitate. informații bazate pe datele de raportare, au posibilitatea de a evalua fezabilitatea achiziționării proprietății unei anumite întreprinderi, de a evita acordarea de împrumuturi clienților nesiguri, de a construi corect relații cu clienții existenți și, de asemenea, de a evalua situația financiară. pozitia potentialilor parteneri.

3 - Conform datelor de raportare, șeful întreprinderii raportează fondatorilor și altor structuri de management și control. O analiză amănunțită a raportării ne permite să dezvăluim cauzele deficiențelor în funcționarea unei întreprinderi, să identificăm rezervele și să schițăm modalități de îmbunătățire a activităților acesteia. Acea. importanta raportarii este mare.